Perché l'interruzione delle rimesse di Bitcoin è rallentata a passo d'uomo

C'era un tempo in cui si pensava che le rimesse transfrontaliere sarebbero state l'applicazione vincente del bitcoin.

Si trattava di un'equazione semplice: il mercato globale delle rimesse è enorme e le persone (spesso povere) che inviano denaro ad amici e parenti oltre confine pagano commissioni di transazione elevate che potrebbero (in teoria) essere ridotte con le transazioni in Bitcoin .

Eppure, anni dopo, i giganti del mercato delle rimesse sono ben lungi dall'essere stati annientati, nonostante l'commissioni medie del 7,5%e la crescente crisi del "de-risking" delle banche, ovvero il rifiuto strategico di elaborare trasferimenti da o verso regioni considerate ad alto rischio di riciclaggio di denaro, terrorismo o altre attività illegali.

Quindi, quali sono esattamente le dinamiche del mercato delle rimesse che KEEP Western Union, MoneyGram, ETC. in cima alla catena alimentare, e cosa ci vorrebbe per intaccare la loro posizione?

Il costo della conformità

La prima cosa che ha generato un eccessivo ottimismo riguardo al potenziale del bitcoin è stata la convinzione che commissioni di transazione esigue si sarebbero tradotte in un'elaborazione delle rimesse a basso costo.

Sebbene le basse commissioni sulle transazioni in Bitcoin rappresentino il costo effettivo dell'elaborazione di un pagamento, molte aziende nel settore Bitcoin hanno scoperto che i costi tecnici sono spesso irrisori rispetto a quelli normativi.

In effetti, anche i player affermati possono avere difficoltà con i costi di conformità. Nel 2013, Western Unionha subito un colpo ai margini di profitto come risultato degli investimenti necessari per KEEP passo con le normative nuove ed esistenti, e anche la sua maggiore attenzione ai pagamenti digitali piuttosto che ai trasferimenti di denaro ha portato risultati mistinegli anni successivi.

Quindi, per i nuovi arrivati nel settore che non dispongono di risorse così consistenti, gli ostacoli all'avvio possono essere proibitivi.

Gabriel Abed, amministratore delegato diBitta, un exchange con sede a Barbados che consente agli utenti nei Caraibi di scambiare Bitcoin con dollari statunitensi o con i dollari locali delle Barbados, afferma che il suo successo è stato duramente conquistato.

Ha detto a CoinDesk:

"[Questo lavoro] è così costoso in termini di tempo, energia e accesso alle risorse. Cercare di trovare i membri giusti del team per colmare le lacune in termini di conformità, AML e altre scappatoie è incredibilmente difficile, e T esiste ancora una legislazione a supporto del lavoro che stiamo svolgendo: le barriere possono essere enormi".

Supporto all'avvio

Il problema delle rimesse è complicato anche dal fatto che i paesi che ne hanno più bisogno spesso non dispongono del tipo di ecosistema necessario ad aiutare le startup nella transizione dall'idea al lancio.

Negli Stati Uniti, ad esempio, le startup che operano Bitcoin traggono vantaggio non solo dall'accesso a investitori e talenti tecnici, ma anche dal lavoro svolto da gruppi Politiche e dal crescente numero di avvocati specializzati in Criptovaluta e registri distribuiti.

Ma le aziende che vogliono entrare nei Mercati emergenti sono spesso costrette a procedere da sole, assumendosi compiti che vanno ben oltre le competenze dei responsabili del marketing e degli sviluppatori di prodotti.

La fondatrice e CEO di BitPesa, Elizabeth Rossiello, ha ammesso di avere la sensazione che la sua startup stia, a volte, combattendo una dura battaglia in Africa.

Rossiello ha detto:

"Finché non ci saranno avvocati, fondatori e altre persone importanti che verranno qui, saremo solo noi. Quando hai la startup che si fa carico dei costi di lobbying non c'è molto che tu possa fare... una nuova azienda dovrà davvero investire in un team per capire prima il mercato, poi fare tutta la lobbying."

La storia di BitPesa è un esempio lampante.

Uno dei primi beniamini del trasferimento di denaro basato su bitcoin, ha avuto problemi in Kenya dove Safaricom, il fornitore della rete di trasferimento di denaro mobile mPesa, ha sfruttato BitPesa,hanno bloccato il loro accesso alservizio.

Ciò ha lasciato BitPesa esclusa dalla rete su cui era inizialmente stata fondata l'azienda, nonostante l'espansione in nuovi Mercati come la Nigeria e la Repubblica Democratica del Congo.

De-risking e i suoi effetti

In questo contesto, la necessità di una riforma dei servizi finanziari transfrontalieri diventa ogni giorno più evidente.

Negli ultimi anni, le banche con sede nei paesi occidentali hanno adottato un approccio sempre più aggressivo nella riduzione del rischio, il che sta limitando l'accesso ai servizi finanziari in molte parti del mondo.

Se un corridoio commerciale è considerato redditizio, come quello tra Stati Uniti e Cina, nonostante i costi per effettuare la due diligence siano elevati, le banche di entrambe le parti sono disposte a mantenere le relazioni necessarie per elaborare le transazioni.

Ma per le nazioni più povere, con un volume di transazioni basso e un rischio più elevato di reati finanziari, mantenere queste relazioni bancarie transfrontaliere (CBR) diventa sempre più difficile.

In un rapporto del giugno 2016

, un team di ricercatori del Fondo monetario internazionale (FMI) ha descritto i pericoli del ritiro delle CBR in tutto il mondo, sottolineando che le nazioni più piccole in Asia, Africa, Caraibi e Isole del Pacifico sono state particolarmente colpite.

I Caraibi sono statiil più duramente colpitopoiché le sue nazioni insulari hanno popolazioni piccole che dipendono in larga parte dal commercio estero.

Borse come Bitt stanno facendo del loro meglio per contrastare questa tendenza, ma per risolvere il problema è necessaria la cooperazione di una serie di attori, dal livello statale fino ai singoli fornitori di servizi, ed è molto più un problema politico che una sfida tecnica.

Detto questo, unRapporto del FMInel ritiro delle CBR suggerisce che le iniziative dell'intero settore volte ad abbassare i costi di conformità svolgeranno un ruolo fondamentale nell'invertire la tendenza.

È qui che alcuni degli esperimenti insemplificare la conformità KYCche sfruttano la tecnologia blockchain potrebbero essere utili.

Successi locali

Tuttavia, contrariamente alla tendenza generale, in alcuni luoghi le transazioni in Bitcoin svolgono un ruolo nel processo di rimessa.

Tra queste spiccano le Filippine, una nazione in cui un'ampia percentuale della popolazione lavora regolarmente all'estero, in parte nella vicina Corea del Sud, dove le rimesse inviate a casa dai filippini ammontano a circa 231 milioni di dollari ogni anno.

Per soddisfare questo mercato, un gruppo di startup sudcoreane ha sviluppato servizi per facilitare le transazioni, alcuni dei quali (comePagaPhil O Inviato) utilizzando Bitcoin per trasmettere i fondi.

In effetti, si stima che le rimesse basate su bitcoin costituiscano oraIl 20% delle rimesse inviate dai lavoratori filippini in Corea del Sud, spesso applicando commissioni di transazione che sono solo la metà di quelle dei loro concorrenti (6 $ su un trasferimento di 200 $ anziché 12 $).

Tuttavia, non tutti nel mercato delle rimesse asiatiche sono convinti dell'idoneità del Bitcoin.

La startup Toast con sede a Singapore, che ha recentemente ricevuto 1,5 milioni di dollari di investimenti percreare un'app specifica per le rimesse, ha deciso di abbandonare l'utilizzo Bitcoin come mezzo di transazione, adducendo preoccupazioni in merito alla regolamentazione.

E i sistemi in cui il Bitcoin deve sempre essere scambiato con un'altra valuta locale potrebbero continuare a incorrere in problemi di regolamentazione.

Considerando la cosa a livello macro, la crescente diversità nella gamma di aziende che accettano pagamenti direttamente in Bitcoin avvantaggia anche il mercato delle rimesse, soprattutto quando tali aziende forniscono prodotti o servizi a regioni altrimenti interessate dalla riduzione del rischio.

Quando una madre filippina può acquistare generi alimentari per la sua famiglia direttamente in Bitcoin o tramite un servizio che supporta bitcoin, il problema dell'invio di denaro oltre confine potrebbe diventare tecnico anziché politico.

Ma fino ad allora, il Bitcoin non sarà in grado di risolvere il problema delle elevate commissioni di rimessa.

Immagine della lumaca dei solditramite Shutterstock

Disclaimer: CoinDesk è una sussidiaria di Digital Currency Group, che detiene una quota di proprietà di BitPesa.