Новый фонд дает трейдерам доступ к акциям «голубых фишек» для Bitcoin

Предположим, вы могли бы обменять свои Bitcoin на акции, скажем, Apple Inc, как раз в тот момент, когда компания находится на пороге выпуска своего самого крупного продукта за последние годы. Или, возможно, использовать эти Bitcoin для покупки акций Vodafone, котирующихся на Лондонской бирже, чтобы насладиться ее дивидендной доходностью в 5,4%.

Это то, что First Global Credit хочет сделать с новым производным продуктом для держателей Bitcoin , который позволит им участвовать в глобальных Рынки акций, не обменивая свои Bitcoin на фиат. Фонд позволяет инвесторам KEEP свои средства в Bitcoin, одновременно стремясь к прибыли с этих активов.

Гэвин Смит,Первый Глобальныйгенеральный директор сказал:

«Если вы верите, что Bitcoin будет расти в цене, вы T хотите терять этот потенциал. [Наш продукт] сохранит стоимость ваших биткоинов, и вы также, как мы надеемся, заработаете деньги на своих инвестициях».

First Global официально стартовал вчера на Inside Bitcoins Las Vegas, трехдневной конференции по цифровой валюте, которая пройдет до 7 октября в отеле и казино Flamingo.

Акции голубых фишек для Bitcoin

First Global продает тип дериватива, известный как «контракт на разницу» (CFD). Кроме того, компания создала 109 CFD, которые основаны на акциях голубых фишек в Технологии , индексных фондах для основных Рынки, включая S&P 500 и FTSE 100, а также популярных биржевых фондах.

Например, когда клиент First Global покупает «акцию» Apple через фонд, он не владеет базовым капиталом. Вместо этого он владеет CFD, выпущенным First Global. Затем First Global покупает акцию Apple и держит ее на своем собственном счете, объяснил Смит.

Если Apple объявляет дивиденды, то доходность обычно составляет чуть менее 2%, посколькувозобновили выплату дивидендоврегулярно в 2012 году — тогда держатель CFD на акции Apple в First Global получит дивиденды в виде кредита на свой счет в First Global.

По словам Смита, клиент First Global может снять дивиденды или продать свои CFD-акции Apple в любое время. Если инвестор имел длинную позицию по Apple и цена акций выросла, то он получит разницу между ценой покупки и ценой продажи. Затем он обналичит сделку в Bitcoin.

«Инвестор уйдет с биткоинами», — сказал Смит.

CFD и регулирование

CFD — это производные инструменты, которые можно создавать практически для любого типа ценных бумаг, включая казначейские облигации, валютные курсы, товары и Индексы. В отличие от фьючерсных контрактов, они T имеют даты поставки. Вместо этого CFD на основе акций имитируют покупку реальных акций.

Преимущество CFD заключается в том, что он позволяет покупателям получить доступ к базовому активу за часть стоимости фактического приобретения актива. Это связано с тем, что CFD часто можно купить с маржей, то есть покупателю нужно заплатить только небольшой процент авансом.

CFD предлагаются такими крупными банками, какБарклайс, например, которая предлагает своим клиентам контракты на тысячи акций и товаров. Во многих странах разрешена торговля CFD, например,Великобритания и Австралия. Однако Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) не разрешает торговлю CFD, поэтому резиденты США, как правило, T имеют доступа к этим производным инструментам.

Риски торговли с использованием кредитного плеча

ONE из причин, по которой CFD T разрешены регулятором США, заключается в высоком уровне кредитного плеча, которое они обычно требуют. Даже Смит признал, что торговля CFD с большими суммами заемных денег может быть рискованной, хотя он QUICK указал на то, что это использование слишком большого количества заемных денег, а не контракты, которые являются потенциальной проблемой:

«Риск на самом деле связан с механизмом, а не с самим продуктом».

По его словам, First Global предложит маржинальную торговлю, но на «консервативных» уровнях. Трейдеры могут использовать кредитное плечо в пять раз больше, чем они внесли на счет First Global.

Компания взимает комиссию за каждую сделку в размере 1,45% для инвесторов, занимающих только длинные позиции, и 0,1% для активных трейдеров. Также взимается дополнительная комиссия за финансирование в размере 2,08%, чтобы компенсировать разницу при приеме депозитов в Bitcoin от клиентов, но покупке ценных бумаг в фиатных деньгах. Активные трейдеры также должны платить комиссию за удержание в размере 0,1%, если контракты удерживаются на ночь.

Управление хеджированием

Смит подчеркнул, что First Global не будет рисковать деньгами инвесторов. Фонд будет сопоставлять все покупки с базовыми ценными бумагами на основе «один к одному», сказал он. Кроме того, у фонда есть стратегия хеджирования, чтобы гарантировать, что его активы T будут затронуты резкими движениями ни на Криптовалюта , ни на традиционном Рынки акций.

Специализация Смита — хеджирование рисков. Он пришел на Рынки Bitcoin после двух десятилетий разработки стратегий хеджирования для сырьевых товаров и деривативов в Credit Suisse и Trafigura, ONE из крупнейших мировых компаний по торговле сырьевыми товарами.

В Trafigura он разрабатывал стратегии хеджирования металлов и нефти. Он создал Bitcoin фонд с Марси Терман, которая занимает должность директора по коммуникациям. Они оба сами финансировали компанию, без внешних инвестиций.

Смит объяснил, что First Global, которая в настоящее время базируется в Белизе, в ближайшие месяцы переедет в Европейский Союз, и что от клиентов будут ожидать соблюдения правил «знай своего клиента» (KYC).

«Мы T можем предложить анонимность, которую хотели бы иметь некоторые люди. Но с другой стороны, мы действуем полностью в рамках закона», — сказал он.

First Global планирует расширить спектр предлагаемых ценных бумаг, включив в него в будущем активы с фиксированным доходом и сырьевые товары.

Смит пришел к выводу:

«Это новый рынок, он очень маленький. Но мы верим, что он значительно вырастет в течение следующих трех лет».

Отказ от ответственности: Эта статья не должна рассматриваться как одобрение какой-либо из упомянутых компаний. Пожалуйста, проведите собственное обширное исследование, прежде чем рассматривать возможность инвестирования каких-либо средств в эти продукты.

Акцииизображение через Shutterstock