Що таке токени DeFi?

DeFi токени представляють різноманітний набір криптовалют, рідних для автоматизованих децентралізованих платформ, які працюють за допомогою розумні контракти. Вони надають користувачам доступ до набору фінансових програм і послуг, побудованих на блокчейні.

Команда токенів децентралізованого Фінанси (DeFi) a Ринкова капіталізація 45 мільярдів доларів, відносно невелика частка загального ринку Криптовалюта . Зважаючи на це, він став ONE із секторів, що найшвидше розвиваються в галузі.

Які є найпопулярніші токени DeFi?

Децентралізовані Фінанси — це взаємопов’язана екосистема некастодіальних фінансових протоколів, платформ і сервісів.

На першому місці знаходиться lido staked ether (SETH), який представляє Ethereum що було зроблено в рамках протоколу стекінгу Lido, згідно з Coin Gecko’s список токенів DeFi.

DAI, прив’язаний до долара стейблкоїн, викарбуваний MarkerDAO, є другим за величиною токеном DeFi за ринковою капіталізацією.

На третьому місці UNI, рідна лексема of Uniswap, децентралізована біржа, яка працює на Ethereum.

За ним іде LINK від Chainlink, рідний токен для децентралізована мережа Oracle який заповнює смарт-контракти точними реальними даними, такими як прогноз погоди чи інформація про ціни.

Хоча трекери Криптовалюта ринку, такі як CoinMarketCap і CoinGecko, об’єднують усі проекти, пов’язані з DeFi, в одну категорію, їх можна додатково диференціювати на основі токени управління пропонують деякі протоколи DeFi.

Що таке токени управління?

Більшість токенів DeFi пов’язані з протоколами DeFi, які в деяких випадках майже повністю регулюються спільнотою користувачів.

Щоб брати участь у майбутніх процесах прийняття рішень щодо цих типів платформ DeFi, користувачі повинні купувати та зберігати так звані «токени управління». Ці токени мають спеціальні права та дозволяють власникам голосувати за запропоновані зміни до платформи. Ці голоси є номінально обов’язковими для команди розробників, і їх значення часто є довірою до проекту.

Децентралізований обмін Uniswap нативний токен UNI — найбільший токен управління такого роду. Uniswap запустив UNI у вересні 2020 року, розмістивши 400 токенів UNI на кожну адресу гаманця, яка взаємодіяла з протоколом принаймні один раз до 1 вересня того ж року.

Як правило, користувачі, які володіють більшою кількістю певного маркера управління, мають більше прав голосу, ніж ті, у кого менше маркерів. Це робиться на основі припущення, що ті, хто готовий інвестувати більше в певний проект, швидше за все, бажають його успіху, і тому голосуватимуть за найбільш прийнятні пропозиції для досягнення цієї мети.

З моменту аірдропу Uniswap багато інших протоколів також передали маркери управління першим користувачам, щоб заохотити участь у процесі голосування. Токени управління також можна отримати шляхом активного внеску в протоколи, наприклад, шляхом надання ліквідності пулам активів протоколу.

Інші основні маркери управління включають:

• PancakeSwap (CAKE)
• Aave (Aave)
• Maker (MKR)

Токени управління також є спекулятивними активами, як і більшість інших криптовалют. Ви можете торгувати ними централізовані або децентралізовані біржі не беручи участі в будь-яких управлінських рішеннях, і їх ціни зазвичай коливаються, як і будь-який інший нестабільний актив.

Деякі нещодавно випущені токени управління можуть бути недоступними для торгівлі, доки власники токенів не вирішать, що їх можна передавати між гаманцями.

Де купити токени DeFi?

Токени DeFi можуть здатися токенами, які можна купити лише за протоколами DeFi, але це зовсім не так. більшість централізовані біржі Криптовалюта наприклад, Coinbase і Binance перераховують основні токени DeFi. Ними можна торгувати або інвестувати в будь-який інший тип Криптовалюта.

Щоб брати участь в управлінні протоколом, вам потрібно буде тримати токени в a Гаманець DeFi і підключіть гаманець до платформи керування, яка використовується цим конкретним протоколом, наприклад знімок. Варто зазначити, що участь в управлінні не передбачає жодних платежів GAS .

Читайте також: Що таке комісія GAS Ethereum ?

Які ризики несуть токени DeFi?

Навіть якщо ви купуєте токени DeFi через платформи, які T засновані на DeFi, наприклад централізовані біржі, такі як Coinbase, ви все одно будете наражатися на Ризики DeFi пов’язані з протоколами, які представляють ці маркери.

Токени DeFi можуть зазнати значних втрат, якщо базовий протокол зазнає критичної вразливості. У жовтні 2021 року ціна COMP, токена управління Compound протоколу кредитування, занурений коли мільйони доларів були вичерпані з його скарбниці після того, як помилку в коді використав хакер.

Читайте також: 5 великих векторів ризику DeFi

Як і в інших криптовалютах, зміни в проекті або команді також можуть змінити настрої ринку. У березні 2022 року токени DeFi, пов’язані з проектом Андре Кроньє, різко впали, коли він і його колега оголосили про відхід з галузі.

Чи є спосіб отримати доступ до всіх основних токенів DeFi?

Якщо ви хочете інвестувати в DeFi, але не знаєте, в який токен інвестувати, ви можете розглянути індексний фонд токенів DeFi, наприклад Індекс пульсу DeFi (DPI), запропонований Index Coop. Токен відстежує продуктивність токенів DeFi у своєму кошику, таких як UNI, Aave і MKR.

Однак пам’ятайте, що ні те, ні інше Індекс пульсу DeFi (DPI), ані окремі токени DeFi не обов’язково відстежуватимуть довгостроковий успіх DeFi – так само, як акції на фондовому ринку можуть самостійно вижити незалежно від успіху компанії.

Крім того, ризики інвестування в DeFi також стосуються індексних фондів. Індексовані Фінанси, ще один протокол індексного фонду, зазнав експлойту на 16 мільйонів доларів у жовтні 2021 року.

Дивіться також: Що таке токени Exchange?