O julgamento de Sam Bankman-Fried pode ter acabado, mas as Bahamas estão vivendo seu próprio julgamento

Nassau, Bahamas — No início de 2022, Ryan Austin fazia parte de uma fundação sem fins lucrativos dedicada a ensinar pessoas nas Bahamas a programar. Uma das primeiras doações que recebeu foi da FTX, a extinta exchange de Criptomoeda de Sam Bankman-Fried que operava no país. A contribuição de US$ 30.000 foi feita para treinar professores de escolas públicas em programação. Cerca de 90 professores aprenderam a ensinar crianças de escolas públicas a programar durante o verão em uma espécie de campo de treinamento.

Austin voltou à equipe da FTX com estatísticas que refletiam o sucesso do programa com um Request: Vamos fazer isso de novo.

"Acho que eles ficaram bastante impressionados e pensaram em usar nossos dados para impulsionar sua CSR [Responsabilidade Social Corporativa]", disse ele à CoinDesk. A FTX deu a Austin e sua equipe um tapinha nas costas e o tipo de despedida que dizia: "Entraremos em contato". Isso T aconteceu.

Em vez disso, em novembro de 2022, o império FTX cresceu de forma drástica e rápidaentrou em falência após uma cadeia de Eventos desencadeada por um Relatório CoinDeskque levantou questões sobre as finanças da FTX. Em 2 de novembro de 2023, um júri considerou o fundador da FTX, Bankman-Fried, culpado de sete acusações de fraude e conspiração vinculadas à operação da bolsa.

Muitas decisões que levaram a "uma das maiores fraudes financeiras da história americana" ocorreu fora dos EUA, nas Bahamas, onde a liderança da FTX se estabeleceu em 2021.

"Havia uma onda, uma excitação sobre a FTX no ar", disse Austin, nostálgico, à CoinDesk. "Os negócios ganharam um impulso com sua existência aqui. Os funcionários eram bem pagos e havia muita excitação em torno da Cripto e, de repente, todos estavam tentando descobrir o que diabos aconteceu."

Pré-colapso

Em outubro de 2023, enquanto Bankman-Fried lutava por sua inocência em um tribunal de Manhattan, o centro de Nassau, capital das Bahamas, parecia ser "uma cidade fantasma", embora isso T refletisse totalmente sua economia.

"Não há Bahamas sem turismo. É a baixa temporada. Nenhum navio de cruzeiro hoje. Na quarta-feira, tivemos seis (então foi diferente). As coisas voltam a melhorar por volta de dezembro", disse Mike Larry, um motorista de táxi. Nos dias em que os navios de cruzeiro T chegam, os lojistas geralmente fecham as lojas para aproveitar um dia de folga, no espírito "descontraído" da nação caribenha.

A atividade económica, principalmente o turismo, tem sofrido nas Bahamas desde o duplo golpe deFuracão Dorian em 2019e a pandemia da COVID-19, custando à nação umaperda de US$ 9,5 bilhões. Juntamente com a construção e a indústria, o turismorepresenta 60%do PIB do país em desenvolvimento, que eraUS$ 12,9 bilhões em 2022.

Mas quando a FTX fez as Bahamassua base em setembro de 2021, passando da incerteza de Hong Kong para as praias mais quentes do arquipélago, um coquetel descolado de esperança e ceticismo chegou às arquibancadas.

"Se você veio aqui ano passado, todo mundo estava falando sobre Cripto. Isso T faz sentido", disse Larry enquanto dirigia por Nassau. "Eu T sei [sobre Criptomoeda]. Eles dizem, 'Coloque dinheiro que você está disposto a perder', mas a única coisa que eu estou disposto a perder é minha namorada."

A CoinDesk falou com mais de uma dúzia de moradores locais para avaliar seu interesse em Criptomoeda ou FTX antes de seu colapso. Cerca de metade deles disse ter pouco conhecimento sobre Cripto ou mostrou falta de apetite para assumir riscos. Mas quase todos os indivíduos com empregos de colarinho branco que falaram com a CoinDesk investiram em Cripto de uma forma ou de outra.

"As pessoas aqui T confiam em Cripto porque amamos sentir o dinheiro", disse Mário Jovem, gerente de Tecnologia na ST Global Mercados, uma corretora de Cripto registrada nas Bahamas. "Mas a FTX investiu muito na economia, doando para escolas e o abrigo principal. Então parecia legítimo, já que o governo parecia estar a bordo com tudo."

'O tapete vermelho'

Young disse que não sabia muito sobre o relacionamento da FTX com o governo das Bahamas, e ainda não T. Mas dicas surgiram durante o julgamento de Bankman-Fried em outubro passado.

Ao testemunhar, Bankman-Fried disse à promotora Danielle Sassoon que T me lembrava de ter feito uma oferta para pagar a dívida nacional de US$ 11,6 bilhões das Bahamas ao PRIME ministro do país, Philip Davis, em 2021. A oferta foi feita, de acordo comO livro recente de Michael Lewis sobre Bankman-Fried. Promotorestambém compartilhou um e-mailsupostamente da conta pessoal do Gmail de Davis, pedindo a Bankman-Fried para falar com o filho de Davis sobre um projeto de token não fungível do qual o jovem Davis fazia parte.

Larry afirmou que conhecia "muitas pessoas importantes que estão no governo e que conseguiram o que precisavam de" Bankman-Fried, sem fornecer evidências. "Ele comprou US$ 300 milhões em propriedades, certo? Eu T o vi." Quase300 milhões de dólares foram gastos em imóveis, em grande parte casas e propriedades de férias para funcionários seniores, disse um advogado da FTX a um tribunal de Delaware dias após o pedido de falência.

Em outubro de 2021, Daviscortar uma fitacom Bankman-Fried para abrir oficialmente o escritório da FTX. Poucos meses depois, em abril de 2022, a FTX deu início a umaSede de US$ 60 milhões nas Bahamas, que Davis disse que rivalizaria com a sede do Google. A construção nunca começou, e o local de trabalho continua abandonado no que LOOKS uma mini-selva cercada por todos os lados.

O governo das Bahamas ou sua Comissão de Valores Mobiliários não retornaram pedidos de entrevista.

No mês passado, a mensagem do PRIME -Ministro Davis num jantar pré-conferência foi emblemática da estratégia adoptada pelas Bahamas: "sem risco, sem recompensa". No dia seguinte, no seu discurso de aberturana conferência, ele expandiu o assunto.

"Ontem à noite, no jantar, depois do meu brinde, um convidado na minha mesa me lembrou que as Bahamas são pioneiras no espaço de ativos digitais, e a história provou que os pioneiros não tiveram sucesso sem superar muitos obstáculos ou, como ele disse, 'sem levar golpes'", disse Davis sem mencionar a FTX.

(Isenção de responsabilidade: O governo das Bahamas forneceu viagens e acomodações para este repórter participar desta conferência no país realizada nos dias 12 e 13 de outubro, mas T estava envolvido neste artigo.)

As Bahamas, vivendo seu próprio julgamento

O julgamento de Bankman-Fried pode ter acabado, mas as Bahamas parecem ainda estar vivendo seu próprio julgamento, atingidas pelo estigma de estender um tapete vermelho para a FTX.

Os moradores locais com quem o CoinDesk falou disseram que não estavam acompanhando de perto o julgamento de Bankman-Fried, mas questionaram se as autoridades das Bahamas lidaram com a FTX e seus desvendandoapropriadamente.

Em 9 de novembro de 2022, FTXinterrompeu todos os saques de Cripto. Mas um dia depois, a empresatweetouque havia "começado a facilitar retiradas de fundos das Bahamas", citando "a regulamentação e os reguladores da nossa sede nas Bahamas".

Leia Mais: A bolsa de Cripto FTX reabre as retiradas das Bahamas: Nansen

Em 12 de novembro de 2022, a Comissão de Valores Mobiliários das Bahamasemitiu uma declaraçãocitando aquele tuíte, dizendo que não havia dito à FTX para priorizar os saques das Bahamas. "A Comissão não tolera o tratamento preferencial de nenhum investidor ou cliente da FTX."

No entanto, os promotores do julgamento de Bankman-Fried mostraram ao júri um e-mail no qual ele se ofereceu para reabrir os saques nas Bahamas:

Somos profundamente gratos pelo que as Bahamas fizeram por nós, e profundamente comprometidos com isso. Também lamentamos profundamente essa bagunça.

Os reguladores das Bahamas conseguiram exercer algum controle sobre a FTX,congelando ativos FTXe suspendendo seu registro. Em 11 de novembro, a FTX, uma entidade das Bahamas,entrou com pedido de proteção contra falênciaem um tribunal dos EUA. Em 13 de novembro, as autoridades das Bahamasabriu uma investigação criminalpara FTX.

"Foi um evento poderoso, especialmente para o setor financeiro", disse Young. "Todos estavam incrédulos porque a FTX era a próxima grande coisa, ela comprou um monte de propriedades e eles estavam gastando muito dinheiro."

Exatamente um mês depois, após as autoridades norte-americanas terem apresentado acusações criminais contra Bankman-Fried, a Força Policial Real das Bahamas prendeu o fundador da FTX.

Young pareceu dar às autoridades das Bahamas o benefício da dúvida ao apontar para a reportagem que declarou que Bankman-Fried havia se oferecido para pagar a dívida da nação. "Nós simplesmente T sabemos (sobre o envolvimento do governo), mas agora as pessoas sempre associarão Bahamas com FTX."

A desconfiança de Larry em relação à Cripto e ao governo era em partes iguais. "T tive tempo para fazer minha própria pesquisa e T sigo apenas o que o governo diz."

Austin acreditava que a chegada da FTX e seu colapso foram momentos decisivos.

"Eu tinha amigos trabalhando no espaço, pessoas estudando, animadas com Carreiras que valiam a pena", ele disse. "Os jovens estavam investindo, comprando terras e obtendo hipotecas. A criação de jovens aconteceu tão rápido quanto aconteceu por causa da FTX. E seu colapso também é um momento decisivo porque destacou muitos dos problemas com Cripto, para melhor."

Mas ele tinha perguntas: "Quem está envolvido do governo? Por que T houve supervisão? Houve supervisão? Eles estavam muito próximos dos reguladores? Como isso nos impacta quando eles retomam a perspectiva regulatória?"

As Bahamas retomaram as atualizações regulatórias cinco meses após o colapso da FTX, declarando o desejo deapertar suas leis de Cripto, mas não antes de enfrentar uma enxurrada de golpes à sua credibilidade como pioneira inovadora em serviços financeiros – a nova liderança da FTX responsável pela reestruturação chamou seu braço nas Bahamas de "configuração do shell" para promover a fraude de Bankman-Fried. Também acusou as autoridades das Bahamas de auxiliar as tentativas de Bankman-Fried de escapar da justiça e de direcionar o acesso não autorizado aos sistemas da FTXpara retirar ativos.

Desde então, o país tem lutado contra uma crise de confiança, um referendo sobre a sua credibilidade como um centro de serviços financeiros, que é a segunda maior indústria do país caribenho, depois do turismo, representando15% do seu PIB.

Sua estratégia aparentemente toma emprestada uma página de Harry Potter, tornando a FTX o equivalente a Lord Voldemort, adotando a estratégia de nunca nomear "Aquele-Que-Não-Deve-Ser-Nomeado" – FTX.

"Acredito que, de uma perspectiva de RP, as Bahamas estão fazendo um bom trabalho", disse Austin. "Só tentando ficar fora disso o máximo possível, não falando muito e é isso que eu acho que é. Estamos tentando navegar nisso sem causar muito dano."

Simultaneamente, o governo supervisionou mais de10 novas empresas registrando-se nas Bahamas como um negócio de ativos digitais no ano passado e prometeu novas medidas para sua estrutura regulatória de Cripto , a Lei de Ativos Digitais e Bolsas Registradas (DARE Act).

"A Lei DARE incluirá — entre outras coisas — medidas para esclarecer a regulamentação de stablecoins e a introdução de mecanismos mais robustos de proteção ao investidor e ao consumidor, incluindo novas disposições para uma estrutura única para o registro e supervisão de custodiantes de ativos digitais e o fornecimento de serviços de carteira de custódia e requisitos para a segregação de ativos", anunciou o PRIME Ministro Davis durante a conferência do mês passado.

Espera-se que as emendas sejam aprovadas no Parlamento até o final do ano, disse Davis, e elas também incluem uma estrutura para o staking de ativos digitais de clientes e a operação ou gestão de um pool de staking como um negócio.

Ativos digitais e as Bahamas vieram para ficar?

Uma breve parada no Margaritaville Beach Resort, em Nassau, um ponto de encontro de Bankman-Fried, conhecido como SBF, e dos amigos que o enfrentaram, T revelou nenhum resquício da cultura FTX.

Do outro lado da ilha, de onde Ernst & Young, Citibank e outros têm escritórios, fica o luxuoso complexo de Albany, onde SBF e amigosmorava em uma cobertura fica empoleirado no OCEAN. O condomínio fechado fez tête-à-tête com os vizinhos da SBF ou espreitadelasquase impossível.

Enquanto o WED se punha, um motociclista dublê passou por ali, aparentemente com pressa para participar de um passatempo favorito de fim de semana dos moradores locais. A próxima parada foi Cocoplum, um restaurante que Bankman-Fried e FTX usavam com muita frequência.

Um garçom, que pediu anonimato porque não tinha permissão para falar em público, disse ao CoinDesk que Bankman-Fried já havia chamado a atenção de outros clientes no passado.

"Foi outro cliente que se virou e perguntou: 'Você sabe quem é esse cara?'", disse o garçom. "Ele é muito rico. [Bankman-Fried] parecia um JOE comum. Eu o servi. Parecia legal. Eu T diria que ele deu uma gorjeta grande. Nosso restaurante recebe milionários o tempo todo."

O garçom insistiu que o restaurante T foi afetado pelo colapso da FTX, embora fornecesse comida para a cafeteria da FTX. "T sei sobre a economia do país, mas como restaurante, o colapso da FTX T nos afetou."

T existem dados exatos que mostrem o impacto da FTX nas Bahamas, mas o PIB do país sugere que ele T sofreu tanto quanto se poderia esperar de uma empresa que já se ofereceu para pagar toda a dívida nacional do país. O PIB caiu de US$13,06 bilhões em 2019 para US$ 9,76 bilhões em 2020, mas vem aumentando desde então. O PIB cresceu para US$ 11,53 bilhões em 2021, US$ 12,9 bilhões em 2022 e está projetado para aumentar para US$ 13,88 bilhões em 2023.Isto está em linha com umaestudarem fevereiro de 2022, que afirmou que a economia das Bahamas retornará ao tamanho pré-pandemia em 2023.

Ainda assim, a perda da oportunidade prometida pela FTX e os danos resultantes da associação percebida no tapete vermelho com a FTX continuam incalculáveis.

"Acredito que ainda estamos bem porque nosso setor Finanças é um produto financeiro forte e as pessoas estão vindo para cá, investindo e mantendo grandes contas e contas familiares todos os dias", disse Austin.

Na verdade, a liderança da nação resolveu recuperar a credibilidade. Na conferência, o PRIME Ministro Davis disse: "As Bahamas continuarão a ser pioneiras no espaço de ativos digitais" e apregoou o SAND Dollar da nação como a primeira moeda digital de banco central do mundo.

Enquanto isso, o choque da queda da FTX e da SBF permanece gravado na mente de uma nação.

"Ficamos surpresos. Todos nós sabíamos que o Bitcoin poderia ser um negócio obscuro, mas o cara estava na capa da Forbes, quem diria", disse o garçom.

Leia tudo deCobertura do teste SBF da CoinDesk aqui.

CORREÇÃO (27 de novembro de 2023, 20:44 UTC):Observa que, embora a FTX tenha dito que reabriu os saques para clientes das Bahamas porque os reguladores das Bahamas ordenaram, o regulador de valores mobiliários do país negou isso.