L'effondrement de QuadrigaCX : ce que nous savons (et ce que nous T)

QuadrigaCX, la plateforme canadienne d'échange de Cryptomonnaie , a fait la une des journaux du monde entier la semaine dernière lorsqu'elle a annoncé qu'elle déposait une demande de protection contre les créanciers et qu'elle devait plus de 130 millions de dollars ou plus à ses clients.

La bourse, qui souffre depuis longtemps, connaît des problèmes bancaires depuis plus d'un an et les clients se plaignentne pouvait pas facilement retirer des devises fiat ou CryptoAu cours des derniers mois, les craintes d'insolvabilité ou d'escroquerie de la plateforme d'échange ont été exacerbées par l'annonce du décès de son fondateur et PDG, Gerald Cotten, des suites de la maladie de Crohn lors d'un séjour en Inde.

Après des semaines de mauvaise communication (et plusieurs jours de fermeture du site Web)se déconnecter complètement), la bourse a annoncé qu'elle déposait une demande deune suspension de procéduredans une tentative departirtoute poursuite judiciaire de la part des clients pendant qu'elle tente de récupérer ses fonds et de déterminer les prochaines étapes.

La situation dans son ensemble faisait écho à laMont Goxscandale, tant en termes de degré d'intérêt mondial (de nombreux médias et publications grand public ont publié des articles, centrés principalement sur l'incapacité déclarée d'accéder aux fonds des clients après la mort de Cotten) que de l'ampleur de l'incertitude future.

Comme l'a rapporté CoinDesk mardi, le contexte juridique entourant la plateforme d'échange commence à se consolider. Un juge de la Cour suprême de la Nouvelle-Écosse accordé l'échange c'est application, lui accordant un sursis de procédure de 30 jours pour tenter de récupérer les crypto-monnaies, ainsi que pour trouver d'autres moyens de rembourser les clients.

Pourtant, de nombreuses questions se bousculent autour de ces débats, alimentées par les théories propagées par les clients, les observateurs et les critiques de QuadrigaCX. Nous explorons ci-dessous quelques-unes des plus grandes questions actuelles.

Ce que nous savons

Quadriga doit beaucoup d'argent

QuadrigaCX affirme devoir environ 190 millions de dollars canadiens en monnaie fiduciaire et en Crypto à environ 115 000 personnes. Ces 115 000 clients font partie d'un groupe plus large de près de 300 000 comptes individuels créés, même s'il semble que les autres T stockent actuellement aucun fonds sur la plateforme.

Dans un document déposé au tribunal la semaine dernière, la veuve de Cotten et l'exécuteur testamentaire de sa succession, Jennifer Robertson, ont affirmé que ni elle, ni aucun autre membre de l'équipe QuadrigaCX, ne savait comment accéder aux réserves de Crypto de la plateforme d'échange, ni même où elles pouvaient se trouver. La plateforme détient environ 26 500 Bitcoin (92,3 millions de dollars américains), 11 000 Bitcoin Cash (1,3 million de dollars), 11 000 Bitcoin Cash SV (707 000 dollars), 35 000 Bitcoin Gold (352 000 dollars), près de 200 000 Litecoin (6,5 millions de dollars) et environ 430 000 ethers (46 millions de dollars), pour un total de 147 millions de dollars, selon la déclaration sous serment.

Selon certaines informations, Cotten aurait mené toutes ses opérations commerciales à partir d'un ordinateur portable crypté, auquel Robertson n'a pas pu accéder. Bien qu'un consultant ait été engagé pour tenter de pirater l'ordinateur portable, cet expert n'a jusqu'à présent pas réussi.

Bien que le calendrier du transfert n'ait T été confirmé, l'ordinateur portable sera finalement remis au cabinet de services professionnels EY, qui a été nommé contrôleur par le tribunal.

Les problèmes de la bourse sont aggravés par le fait qu’une grande partie de ses réserves fiduciaires sont immobilisées après une période bien documentée.combat juridiqueauprès de la Banque Canadienne Impériale de Commerce. On ne connaît pas encore le moment où ces fonds pourraient être restitués.

Au total, la bourse estime qu'elle doit à ses clients environ 53 millions de dollars en monnaie fiduciaire et 137 millions de dollars en Crypto (en dollars américains).

Tous les fonds de Quadriga ne sont pas en Crypto

Selon son dossier judiciaire, environ 70 millions de dollars canadiens (53 millions de dollars américains) de ses fonds sont détenus par des processeurs de paiement en monnaie fiduciaire.

Sur ce montant, environ 30 millions de dollars canadiens (23 millions de dollars américains) sont détenus par le processeur de paiement Billerfy sous forme de traites bancaires. Billerfy a expliqué par le passé avoir eu des difficultés à trouver des partenaires bancaires pour endosser ces traites, ce qui l'empêchait de restituer les fonds à la bourse.

Lors des discussions devant le tribunal mardi, l'avocat de Quadriga, Maurice Chiasson, associé du cabinet Stewart McKelvey, a demandé si EY – le contrôleur désigné pour superviser les démarches de Quadriga – pourrait aider à trouver un partenaire bancaire pour avaliser les traites. On ignore si cette possibilité est envisageable, et EY a refusé de commenter lorsqu'il a été contacté.

Dans un e-mail, le directeur général et propriétaire de Billerfy, José Reyes, a déclaré à CoinDesk qu'il n'avait pas encore eu de nouvelles d'EY et qu'il n'était pas sûr des prochaines étapes maintenant que la société a été nommée contrôleur.

Il a ajouté dans un courriel ultérieur qu'il n'avait pas encore réussi à trouver de partenaires bancaires pour approuver les projets.

Les avocats de Quadriga contrôlent également 5 millions de dollars supplémentaires détenus par plusieurs entreprises du Nouveau-Brunswick, au Canada. Cependant, ces fonds pourraient servir à organiser des procédures de faillite et d'autres tâches administratives, a expliqué M. Chiasson.

Quadriga dispose de 30 jours dans le cadre de la commande existante

La suspension de mardi accorde 30 jours à Quadriga pour tenter de récupérer ses réserves de Cryptomonnaie manquantes, débloquer ses avoirs en monnaie fiduciaire et rechercher d'autres actifs susceptibles de générer des revenus. Dans un premier document, EY a indiqué que la plateforme pourrait vendre sa plateforme de trading ONE générer des revenus.

Un premier rapport sera attendu le 1er mars et une autre audience aura lieu à la fin de la période de 30 jours pour déterminer les progrès réalisés par Quadriga.

Il est possible que la bourse demande une prolongation de la suspension lors de cette audience, bien que Chiasson ait déclaré au tribunal mardi que « nous espérons qu'au fur et à mesure que des Événements importants se produiront, [par exemple si] nous trouvons un stock important de pièces, nous [commencerons immédiatement la distribution] ».

Une audience distincte aura lieu le 14 février pour déterminer quel cabinet d'avocats sera désigné comme avocat représentatif, bien qu'aucune action en justice ne puisse être intentée tant que la suspension est en vigueur.

Une Request de clarification adressée à Bennett Jones LLP, un cabinet d'avocats en lice pour être nommé, n'a pas reçu de réponse au moment de la mise sous presse.

Ce que nous ne savons T

Cependant, de nombreuses questions entourent la situation dans son ensemble, notamment celle de savoir si la bourse a déjà eu les fonds qu'elle prétend être actuellement bloqués dans un stockage à froid.

S'il existe vraiment des portefeuilles froids

ONEune des affirmations les plus inquiétantes de la déclaration sous serment de jeudi était que l'équipe était actuellement incapable d'accéder aux portefeuilles froids contenant les réserves de Quadriga. Cependant, des voix éminentes au sein de la communauté Crypto mettent en doute cette affirmation.

Taylor Monahan, fondatrice et PDG de MyCrypto, a déclaré à CoinDesk qu'elle serait « très surprise d' Guides l'existence d'une adresse éther de stockage à froid » en fonction de la façon dont l'échange gérait ses avoirs avec trois portefeuilles principaux.

« Presque toutes les transactions les plus importantes sont envoyées soit vers des échanges, soit entre trois adresses « principales »… Je T rien vu indiquant qu'un mécanisme de réserve ou de stockage à froid important soit utilisé sur la chaîne Ethereum », a-t-elle expliqué.

Cela ne signifie pas que l’échange n’a aucun portefeuille de stockage à froid – mais bien que cela soit possible, Monahan a expliqué qu’elle trouverait cela « improbable » sur la base des pratiques passées de l’échange.

Les différences entre ce que les données de la blockchain semblent dire sur les avoirs de Quadriga et ce que prétend l'échange ont conduit à de nouvelles questions sur l'existence même des fonds, déclenchant des allégations de fraude de la part de l'échange et de ses opérateurs.

Quel est le problème avec les portefeuilles multi-signatures ?

En 2015, CottenditLa plateforme d'échange a utilisé des portefeuilles multi-signatures par mesure de sécurité. Dans ce type de portefeuille, plusieurs parties conservent généralement le contrôle d'une partie de la clé privée du portefeuille.

Dans un tel scénario, deux parties ou plus devraient signer une transaction avant qu'elle ne soit approuvée. Cependant, aucun autre employé de Quadriga ne semble s'être déclaré apte à approuver les transactions.

En d’autres termes, la question reste de savoir s’il existait un portefeuille multi-signatures, où Cotten gérait à lui seul toutes les signatures, ou si cette précaution de sécurité n’avait pas été réellement prise.

Ce qui vient ensuite

Comme indiqué, Quadriga dispose désormais de 30 jours de répit pour tenter de retrouver ses pièces manquantes, ainsi que de dégeler ses avoirs en monnaie fiduciaire.

Ce qui est moins clair, c’est la manière dont l’échange pourrait se dérouler.

Un compte de courriel créé par EY Canada pour recevoir les messages des créanciers de Quadriga n'était pas fonctionnel au moment de la mise sous presse. Quadriga a publié une nouvelle déclaration sur son site web, mais sans plus de précisions.

Plutôt, la déclaration du site WebIl a souligné que « nous sommes au début d’un long processus » et que le travail était en cours.

« Nous pouvons vous assurer que la procédure LACC permettra à QuadrigaCX de KEEP toutes les options ouvertes pour tenter de maximiser les fonds disponibles pour les parties prenantes de l'entreprise. Nous vous tiendrons informés dans la mesure du possible », indique le communiqué.

Rumeurs et spéculations

Cotten est-il vraiment mort ?

Malgré deux documents distincts affirmant que Cotten est décédé le 9 décembre 2018 à Jaipur, la capitale de l'État indien du Rajasthan, les théories du complot en ligne continuent de prétendre qu'il a simulé sa mort afin de monter une arnaque à la sortie.

Maison funéraire J.A. Snow, qui a délivréune déclaration de décès Le 12 décembre, le ministère a refusé de confirmer ou d'infirmer la publication du document. Les appels au ministère de l'État civil de la Nouvelle-Écosse, qui suit les Événements de la vie (y compris les décès), n'ont pas reçu de réponse au moment de mettre sous presse.

Par ailleurs, la Direction de l'économie et des statistiques du gouvernement du Rajasthan a produitun certificat de décès Le décès de Cotten, le 13 décembre, a été obtenu et publié mardi par CoinDesk . Aucune cause de décès n'a été précisée et aucune autre demande de renseignements n'a été reçue.

Angel House, une organisation qui construit des orphelinats en Inde et qui a été affiliée à Cotten dans le passé, n'a pas répondu lorsqu'on l'a appelée.

Anna Baydakova et Yogita Khatri ont contribué au reportage.

Image du drapeau canadien via Shutterstock