El colapso de QuadrigaCX: lo que sabemos (y lo que no)

QuadrigaCX, la plataforma de intercambio de Criptomonedas canadiense, fue noticia en todo el mundo la semana pasada cuando anunció que solicitaría protección ante los acreedores y que debía más de 130 millones de dólares o más a sus clientes.

El sufrido exchange ha tenido problemas bancarios durante más de un año y los clientes se quejaron de queNo se pudo retirar fácilmente dinero fiduciario o CriptoEn los últimos meses, los temores de que la plataforma de intercambio pudiera ser insolvente o estar llevando a cabo una estafa se vieron exacerbados por el anuncio de que su fundador y director ejecutivo, Gerald Cotten, falleció a causa de la enfermedad de Crohn en India.

Después de semanas de mala comunicación (y varios días sin el sitio web)desconectarse por completo), la bolsa anunció que estaba solicitandouna suspensión del procedimientoen un intento deatajarcualquier demanda de clientes mientras intenta recuperar sus fondos y determinar sus próximos pasos.

La situación en su conjunto tenía ecos de laMonte Goxescándalo, tanto en términos del grado de interés global (muchos medios de comunicación y publicaciones tradicionales han publicado historias centradas principalmente en la declarada incapacidad de acceder a los fondos de los clientes luego de la muerte de Cotten) como en la escala de la incertidumbre futura.

Como informó CoinDesk el martes, el panorama legal en torno al exchange comienza a consolidarse. Un juez de la Corte Suprema de Nueva Escocia... concedió el intercambio es solicitud, dándole una suspensión de 30 días de los procedimientos para intentar recuperar las criptomonedas, así como encontrar otras vías para reembolsar a los clientes.

Sin embargo, persisten numerosas preguntas en torno a los procedimientos, alimentadas por las teorías difundidas por clientes, observadores y críticos de QuadrigaCX. A continuación, exploramos algunas de las preguntas más importantes que existen actualmente.

Lo que sabemos

Quadriga debe mucho dinero

QuadrigaCX afirma tener una deuda de aproximadamente 190 millones de dólares canadienses (CAD) en fiat y Cripto con aproximadamente 115.000 personas. Estos 115.000 clientes forman parte de un grupo mayor de casi 300.000 cuentas individuales creadas, aunque parece que el resto no tiene fondos actualmente en la plataforma.

En una presentación judicial la semana pasada, la viuda de Cotten y albacea testamentaria, Jennifer Robertson, afirmó que ni ella ni ningún otro miembro del equipo de QuadrigaCX sabían cómo acceder a las reservas de Cripto de la plataforma, ni siquiera dónde podrían estar ubicadas. La plataforma posee aproximadamente 26.500 Bitcoin (92,3 millones de dólares estadounidenses), 11.000 Bitcoin Cash (1,3 millones de dólares estadounidenses), 11.000 Bitcoin Cash SV (707.000 dólares estadounidenses), 35.000 Bitcoin Gold (352.000 dólares estadounidenses), casi 200.000 Litecoin (6,5 millones de dólares estadounidenses) y unos 430.000 ethers (46 millones de dólares estadounidenses), por un total de 147 millones de dólares estadounidenses, según la declaración jurada.

Según se informa, Cotten realizaba todas sus operaciones comerciales desde una computadora portátil cifrada, a la que Robertson no ha podido acceder. Si bien se ha contratado a un consultor para intentar acceder a la computadora portátil, este experto no ha tenido éxito hasta el momento.

Aunque no se ha confirmado el momento del traslado, la computadora portátil finalmente se entregará a la firma de servicios profesionales EY, que fue designada monitora por el tribunal.

Lo que agrava los problemas del exchange es el hecho de que gran parte de sus reservas fiduciarias están bloqueadas después de un caso bien documentado.lucha legalcon el Banco Imperial de Comercio de Canadá. Aún no hay un plazo para la posible restauración de esos fondos.

En total, el exchange estima que debe a sus clientes alrededor de 53 millones de dólares en moneda fiduciaria y 137 millones de dólares en Cripto (en dólares estadounidenses).

No todos los fondos de Quadriga están en Cripto

Según su presentación ante el tribunal, alrededor de 70 millones de dólares canadienses (53 millones de dólares estadounidenses) de sus fondos están retenidos por procesadores de pagos en moneda fiduciaria.

De esa cantidad, aproximadamente 30 millones de dólares canadienses (23 millones de dólares estadounidenses) están en poder del procesador de pagos Billerfy en forma de giros bancarios. Billerfy ha explicado anteriormente que tenía dificultades para encontrar socios bancarios que aprobaran estos giros, lo que le impedía devolver los fondos a la plataforma de intercambio.

Durante la discusión en el tribunal el martes, el abogado de Quadriga, Maurice Chiasson, socio del bufete Stewart McKelvey, preguntó si EY, el supervisor designado para supervisar las gestiones de Quadriga, podría ayudar a encontrar un socio bancario que avale los giros. No está claro si esto es posible, y EY declinó hacer comentarios al ser contactado.

En un correo electrónico, el director general y propietario de Billerfy, José Reyes, dijo a CoinDesk que aún no había recibido noticias de EY y que no estaba seguro de cuáles serían los próximos pasos ahora que la empresa ha sido designada como monitor.

Agregó en un correo electrónico posterior que aún no ha tenido suerte encontrando socios bancarios que respalden los borradores.

Los abogados de Quadriga también controlan otros 5 millones de dólares en manos de varias empresas con sede en Nuevo Brunswick, Canadá. Sin embargo, estos fondos podrían utilizarse para organizar procesos de quiebra y otras tareas administrativas, explicó Chiasson.

Quadriga tiene 30 días bajo la orden vigente

La suspensión del martes otorga a Quadriga 30 días para intentar recuperar sus reservas de Criptomonedas faltantes, así como para liberar sus tenencias de moneda fiduciaria y buscar otros activos que puedan generar ingresos. En una presentación preliminar, EY indicó que la plataforma de intercambio podría vender su plataforma de negociación como una de esas fuentes de ingresos.

Se deberá presentar un informe inicial el 1 de marzo y se celebrará otra audiencia al final del período de 30 días para determinar qué progreso está logrando Quadriga.

Es posible que el exchange solicite una extensión de la suspensión durante esa audiencia, aunque Chiasson dijo en el tribunal el martes que "nuestra esperanza es que cuando se produzcan Eventos importantes, [como si] encontramos una reserva significativa de monedas, comencemos inmediatamente [la distribución]".

El 14 de febrero se celebrará una audiencia separada para determinar qué firma de abogados será designada como representante legal, aunque no se podrá presentar ninguna demanda mientras la suspensión esté vigente.

Una Request de aclaración a Bennett Jones LLP, una firma de abogados que compite por ser designada, no recibió respuesta al momento de la publicación.

Lo que no sabemos

Aun así, hay numerosas preguntas en torno a toda la situación, incluyendo si el exchange alguna vez tuvo los fondos que, según afirma, están actualmente bloqueados en almacenamiento en frío.

Si realmente existen billeteras frías

Una de las afirmaciones más preocupantes de la declaración jurada del jueves fue que el equipo actualmente no puede acceder a las billeteras frías que contienen las reservas de Quadriga. Sin embargo, voces prominentes de la comunidad Cripto cuestionan esta afirmación.

La fundadora y directora ejecutiva de MyCrypto, Taylor Monahan, le dijo a CoinDesk que estaría "muy sorprendida de Aprende de una dirección de ether de almacenamiento en frío" basándose en cómo el intercambio administraba sus tenencias con tres billeteras principales.

"Casi todas las transacciones más grandes se envían a plataformas de intercambio o entre tres direcciones 'principales'... No he visto nada que indique el uso de una gran reserva o un mecanismo de almacenamiento en frío en la cadena Ethereum ", explicó.

Eso no significa que el exchange no tenga billeteras de almacenamiento en frío, pero si bien es posible, Monahan explicó que lo encontraría “improbable” basándose en las prácticas pasadas del exchange.

Las diferencias entre lo que los datos de la cadena de bloques parecen decir sobre las tenencias de Quadriga y lo que afirma el exchange han generado más preguntas sobre la existencia misma de los fondos, lo que ha provocado acusaciones de fraude por parte del exchange y sus operadores.

¿Qué pasa con las billeteras multi-firma?

En 2015, CottendichoEl exchange utilizó monederos multifirma como medida de seguridad. En estos monederos, varias partes suelen mantener el control de una parte de la clave privada.

En tal escenario, dos o más partes tendrían que firmar una transacción para que esta pueda ser aprobada. Sin embargo, ningún otro empleado de Quadriga parece haberse declarado capaz de firmar transacciones.

En otras palabras, la pregunta sigue siendo si existía una billetera multi-firma, donde Cotten administraba por sí solo todas las firmas, o si en realidad no se tomó esta precaución de seguridad.

¿Qué viene a continuación?

Como se dijo, Quadriga ahora tiene 30 días de margen para intentar encontrar sus monedas faltantes, así como descongelar sus tenencias fiduciarias.

Lo que no está tan claro es cómo podría desarrollarse el intercambio.

Una cuenta de correo electrónico creada por EY Canadá para recibir mensajes de los acreedores de Quadriga no estaba operativa al cierre de esta edición. Si bien Quadriga publicó un nuevo comunicado en su sitio web, no se incluyeron detalles.

En cambio, la declaración del sitio webSeñaló que "estamos en las primeras etapas de un largo proceso" y que el trabajo está en curso.

Lo que podemos decirles es que el proceso de la CCAA permitirá a QuadrigaCX KEEP todas las opciones abiertas para intentar maximizar los fondos disponibles para los accionistas de la compañía. Proporcionaremos más actualizaciones en la medida de lo posible, se lee en el comunicado.

Rumores y especulaciones

Si Cotten está realmente muerto

A pesar de que dos documentos separados indican que Cotten murió el 9 de diciembre de 2018 en Jaipur, la capital del estado indio de Rajastán, las teorías de conspiración en línea continúan afirmando que fingió su muerte para llevar a cabo una estafa de salida.

J.A. Snow Funeral Home, que emitióuna declaración de muerte El 12 de diciembre, se negó a confirmar o negar la emisión del documento. Las llamadas al Departamento de Estadísticas Vitales de Nueva Escocia, encargado de registrar Eventos vitales (incluidas las muertes), no fueron respondidas al cierre de esta edición.

Por otra parte, la Dirección de Economía y Estadísticas del Gobierno de Rajastán elaboróun certificado de defunción de Cotten el 13 de diciembre, información que CoinDesk obtuvo y publicó el martes. No se especificó la causa de la muerte y no se obtuvieron más respuestas.

Angel House, una organización que construye orfanatos en India y que ha estado afiliada a Cotten en el pasado, no contestó cuando se le llamó.

Anna Baydakova y Yogita Khatri contribuyeron con el reportaje.

Imagen de la bandera canadiense vía Shutterstock