Les startups de microcrédit se tournent vers la blockchain pour leurs prêts

Une nouvelle vague de startups estime que la blockchain peut aider la microfinance à tenir ses promesses ambitieuses.

Présentée comme une solution miracle capable de sortir les pauvres de la pauvreté depuis le milieu des années 2000,microfinance, ou l’utilisation de petits prêts pour aider les personnes non bancarisées, n’a pas réussi à décoller pour diverses raisons, à savoir le manque de transparence et l’existence d’intermédiaires que la blockchain estditéliminer.

« Le problème avec la microfinance n'est pas qu'elle soit un mauvais modèle. Le problème, c'est que les personnes qui y investissent sont totalement invisibles pour celles qui en bénéficient, et vice versa », a déclaré Ashish Gadnis, PDG de BanQu, une start-up qui cherche à construire une plateforme d'identité économique sur la blockchain Ethereum .

Mais alors que la transparence de la blockchain et sa capacité à réduire les intermédiaires ont été largement détaillées, Gadnis a déclaré que c'était la capacité de la technologie à aider les gens à atteindre la souveraineté économique lorsque les institutions financières traditionnelles ne veulent toujours T les financer qui a conduit à son moment d'illumination.

Lors d’une mission de volontariat en Afrique de l’Est, par exemple, Gadnis a découvert qu’un agriculteur qui avait reçu de nombreux microcrédits était toujours refusé par les banques, même s’il possédait des terres et avait gagné de l’argent grâce à sa dernière récolte.

Plutôt que de la mettre sur la voie de « l’inclusion financière », les microcrédits ont apparemment aggravé sa situation en la piégeant dans un cercle vicieux de remboursement de dettes.

Gadnis a expliqué :

« Elle avait trois prêts différents auprès de trois institutions de microfinance (IMF) différentes, mais elle n'était pas « bancable » car elle fonctionnait à des taux d'intérêt compris entre 15 et 40 % sur chaque prêt. »

Faisant écho au sentiment de Gadnis sur la question, Deloitte a fait valoir dans un récent document que l'idée selon laquelle le simple fait de mettre davantage de crédit à la disposition des pauvres offre une solution à la pauvreté doit être élargie et repensée.

Directement au développement

Et selon les partisans de la blockchain, la capacité de la technologie à connecter les gens directement entre eux sans intermédiaire est la première étape pour repenser la microfinance.

Taynaah Reis, cofondatrice de la plateforme de transfert de fonds et de prêt peer-to-peer Moeda, a commencé à s'intéresser à la blockchain en raison de cette fonctionnalité plus tôt cette année.

Reis a expliqué que son inspiration pour le projet – qui a remporté la première place lors d’un hackathon sponsorisé par les Nations Unies – était qu’un tiers des 200 millions de citoyens de son Brésil natal ont un accès minimal aux services bancaires et sont obligés de contracter des lignes de crédit avec des intérêts annuels pouvant atteindre 4 000 %.

Son entreprise s'associe à des coopératives de crédit locales qui entretiennent des relations avec des clients dans les zones rurales, mais qui ne sont T toujours en mesure d'étendre leurs services à des tarifs abordables, voire pas du tout.

« Ce n'est pas que [les coopératives] ne veulent T servir ces personnes, c'est juste que ce n'est pas rentable pour elles de le faire », a expliqué Brad Chun, directeur technique de Moeda, affirmant que la blockchain permet une auditabilité plus facile et une plus grande efficacité opérationnelle qui se traduit en fin de compte par un coût de prêt inférieur à celui que les fournisseurs de services traditionnels utilisant des bases de données centralisées sont en mesure d'offrir.

Alors que Moeda examine et décide quels projets peuvent être présentés sur le site pour recevoir des prêts, une fois ces projets examinés, les prêteurs peuvent envoyer de l'argent directement aux bénéficiaires.

En septembre, la société a accordé un prêt pilote de 50 000 dollars à une FARM coopérative dans une zone rurale du Brésil, ce qui en fait probablement le tout premier investissement de ce type libellé dans une Cryptomonnaie (les propres jetons Moeda du projet).

Prêt d'identité

La blockchain a également été présentée comme un moyen de fixer l’identité sur le Web, un autre domaine dans lequel la microfinance a connu des difficultés, mais Moeda et d’autres cherchent à s’y intéresser.

Scott Nelson, PDG de Sweetbridge, une plateforme sur laquelle les utilisateurs peuvent se prêter de l'argent contre des actifs existants via des contrats intelligents, a fait valoir que l'avantage unique de la blockchain dans ce contexte est la capacité d'utiliser les réseaux d'affinité existants pour aider à créer et à vérifier les identités des emprunteurs.

Il a dit :

« Les principes qui sous-tendent la blockchain peuvent être exploités pour étendre les réseaux de confiance qui existent déjà dans la culture et permettre à ces réseaux de confiance d’accorder directement du crédit. »

Selon leurs partisans, ces identités numériques basées sur la blockchain permettront aux emprunteurs de créer leurs propres historiques économiques et profils de crédit, même s'ils sont invisibles pour le système bancaire traditionnel.

« L'identité est au CORE du système Moeda. Nous ne fournissons pas seulement des services financiers, nous fournissons une identité liée à toutes les activités d'une personne », a déclaré Chun, ajoutant :

« Ce n’est pas votre score de crédit traditionnel qui compte, c’est votre réputation auprès de votre communauté. »

BanQu a déployé un système similaire dans cinq pays. Son « passeport économique » regroupe diverses données (historique financier, registres fonciers, réseaux fiduciaires, enregistrements d'entreprises) afin que les demandeurs de prêts puissent plus facilement démontrer leurs qualifications aux prêteurs potentiels.

« Alors maintenant, si je voulais prêter en tant qu'institution de microfinance… je connais l'agriculteur, sa terre et sa production, donc je n'ai T besoin de quatre intermédiaires », explique Gadnis. « En tant qu'institution de microfinance, je peux donc réduire le coût de l'emprunt. »

Une longue route à parcourir ?

Même si de telles innovations peuvent être très prometteuses, le chemin vers une adoption généralisée est semé d’embûches.

D’ une ONE, ces projets nécessiteront l’adhésion non seulement des consommateurs, mais aussi des gouvernements et des institutions financières traditionnelles à un moment où les banques mondiales réduisent leurs risques.

De plus, Andi Dervishi, directeur mondial du groupe d’investissement Fintech de la Société Finance internationale, a déclaré que sensibiliser les consommateurs à la manière d’utiliser en toute sécurité ces nouvelles technologies sera probablement une bataille difficile.

« En Afrique, nous avons des cas où des gens écrivent à la main leur code PIN sur leur carte de débit », a-t-il déclaré lors d'un récent événement organisé par le Center for Global Development à Washington. « Si l'on considère les cryptomonnaies dans le contexte de l'inclusion financière, on ajoute une couche de complexité au lieu de la supprimer. »

Harish Natarajan, spécialiste de la Finance à la Banque mondiale, a fait écho à ce sentiment, affirmant que « le jury n'a pas encore rendu son verdict » concernant l'utilité éventuelle de la blockchain pour améliorer l'accès aux services financiers.

Natarajan a conclu :

« Pour le moment, cela ressemble davantage à un produit de niche utilisé dans certains contextes et dans certains contextes. »

agriculteur éthiopienimage via Shutterstock