Qu'est-ce qu'un prêt flash ?

Un prêt flash est un type de prêt non garanti qui est populaire dans un certain nombre de pays.Finance décentralisée (DeFi)protocoles basés sur laEthereum réseau.

Ces types de prêts ont fait la une des journaux car ils ont été utilisés pourexploiter un certain nombre de protocoles DeFi vulnérables, Des pertes de plusieurs millions de dollars sont à craindre. Pourtant, leurs défenseurs affirment que les prêts flash introduisent dans le monde de la Finance un outil innovant et utile pour l'arbitrage et les transactions QUICK , auparavant T . blockchains.

La plupart d'entre nous connaissent les prêts classiques. Un prêteur prête de l'argent à un emprunteur qui le remboursera intégralement. Le prêteur reçoit une indemnité de l'emprunteur pour se séparer temporairement de son argent.

Les prêts flash sont similaires, mais ils présentent les propriétés uniques suivantes :

• Contrats intelligents: Utilisation des prêts flashcontrats intelligents, des outils activés par une blockchain qui T les fonds de changer de mains, sauf si certaines règles sont respectées. Dans le cas d'un prêt flash, la règle est que l'emprunteur doit rembourser le prêt avant la fin de la transaction, sinon le contrat intelligent annule la transaction ; c'est donc comme si le prêt n'avait jamais eu lieu.
• Prêt non garantiSouvent, les prêteurs exigent des emprunteurs qu'ils fournissent une garantie pour s'assurer qu'ils puissent récupérer leur argent s'ils ne peuvent T rembourser le prêt. Mais dans le cas d'un prêt non garanti, aucune garantie n'est requise. Cette absence de garantie ne signifie T que le prêteur du prêt flash ne récupérera pas son argent. Il est simplement restitué d'une autre manière. Au lieu de fournir une garantie, l'emprunteur doit rembourser immédiatement, ce qui nous amène à notre point suivant.
• Instantané:En général, l'obtention et le remboursement d'un prêt sont un processus long. Si un emprunteur est approuvé, il doit généralement le rembourser progressivement sur plusieurs mois, voire plusieurs années. Un prêt flash, en revanche, est instantané. Le contrat intelligent du prêt doit être exécuté lors de la même transaction que celle du prêt. Cela signifie que l'emprunteur doit faire appel à d'autres contrats intelligents pour effectuer des transactions instantanées avec le capital prêté avant la fin de la transaction, généralement en quelques secondes.

Ce type de prêt peut être utile dans certains cas, par exemple pour les traders qui cherchent à profiter rapidement des opportunités d'arbitrage lorsque deux Marchés évaluent une Cryptomonnaie différemment.

Plateforme de prêt Ethereum Aave pionnier L'idée a été lancée début 2020. Le concept est nouveau et présente encore de nombreuses failles, comme le montrent clairement les nouveaux hacks. « Il n'existe aucune analogie concrète avec les Flash Loans », comme l'indique la plateforme de prêt Ethereum Aave dans sa documentation <a href="https://docs.aave.com/developers/tutorials/performing-a-flash-loan">Aave</a> .

FAQ sur les prêts flash

Quelle est la place Ethereum dans les prêts flash ?

Cette rapidité et d'autres propriétés uniques sont rendues possibles par Ethereum, qui vise à étendre la blockchain à d'autres cas d'utilisation que les simples transactions. Les prêts flash sont une expérience populaire parmi les acteurs d'Ethereum. Finance décentraliséeMouvement qui a développé des alternatives financières sans intermédiaires. Grâce aux applications DeFi, les utilisateurs sont censés mieux contrôler les instruments financiers, tels que les prêts, les produits dérivés et autres contrats.

Les défenseurs de cette technologie affirment que les applications de type DeFi pourraient donner aux utilisateurs plus de contrôle sur leurs finances, contrairement aux grandes sociétés de Wall Street et aux autres institutions financières traditionnelles.

Mais ce n'est pas la raison pour laquelle tout le monde s'y intéresse. La DeFi a également suscité un vif enthousiasme, car certains traders ont réussi à générer des rendements élevés en spéculant sur de nouvelles cryptomonnaies.

Pourquoi voudrais-je utiliser un prêt flash ?

En bref, c’est une façon de réaliser potentiellement des gains substantiels sans avoir à risquer votre propre argent.

Il y a des moments où la rapidité inouïe d’un prêt flash prend tout son sens.

Les prêts flash peuvent être utilisés pour :

• ArbitrageLes traders peuvent gagner de l'argent en recherchant les écarts de prix sur plusieurs plateformes d'échange. Imaginons que deux Marchés fixent le prix du pizzacoin différemment. Son prix est de 1 $ sur la plateforme A et de 2 $ sur la plateforme B. Un utilisateur peut utiliser un prêt flash et appeler un contrat intelligent distinct pour acheter 100 pizzacoins pour 100 $ sur la plateforme A, puis les revendre 200 $ sur la plateforme B. L'emprunteur rembourse ensuite le prêt et empoche la différence.
• Échanges de garanties:Échanger rapidement la garantie soutenant le prêt de l'utilisateur contre un autre type de garantie.
• Frais de transaction réduitsEn un sens, les prêts flash regroupent plusieurs transactions en une ONE. Chaque transaction entraîne des frais, ce qui signifie que les prêts flash peuvent entraîner des frais moins élevés.

Aave décrit d'autres cas d'utilisation potentiels ici.

Puis-je gagner de l'argent avec un prêt flash ?

Potentiellement, à condition d'avoir soigneusement étudié le protocole d'emprunt et le mode d'envoi du capital emprunté. Certaines personnes ont eu recours à ce type de prêt pourgagner de l'argent très rapidementMais comme l’ont montré les attaques contre les prêts flash, cette Technologies n’est certainement pas sans risques.

Comment utiliser un prêt flash ?

Les prêts flash sont disponibles sur une variété de plateformes de prêt DeFi basées sur Ethereum, telles queAave et DYDX.

À l'origine, ils étaient un outil réservé aux personnes suffisamment expertes en technologie pour utiliser la ligne de commande, une méthode permettant aux développeurs d'envoyer des commandes textuelles à un ordinateur. Mais aujourd'hui, ils sont plus nombreux.interfaces convivialesémergent également.

Que se passe-t-il si je ne rembourse T un prêt flash ?

Alors vous n’obtiendrez T le prêt en premier lieu.

N'oubliez pas que l'intégralité du prêt flash se déroule en une seule transaction. Si les deux parties, le prêteur et l'emprunteur, ne Réseaux sociaux pas les règles, le prêt ne sera T accordé. C'est l'avantage d'un contrat intelligent : il T permet aucun transfert d'argent sans qu'une condition soit remplie.

Ainsi, si l'argent n'est T remboursé instantanément par l'emprunteur lors de la transaction, le contrat intelligent annulera simplement la transaction et restituera l'argent au prêteur.

Dans quelle mesure les prêts flash sont-ils sûrs ?

Les prêts flash ont fait l'objet de plusieurs attaques, entraînant des pertes de plusieurs millions de dollars. Les acteurs malveillants disposent de multiples moyens pour contourner le mécanisme de prêt.

Cela met en lumière un problème plus vaste lié à Ethereum et à la DeFi. Le problème est que les contrats intelligents peuvent être manipulés s'ils ne sont T conçus pour s'exécuter exactement comme prévu ou si les données qui y transitent sont corrompues ou exploitables. Mais la Technologies est nouvelle. Certains affirment que ce type de problèmes disparaîtra avec la maturité de la Technologies , tandis que d'autres pensent que ces attaques resteront un défi persistant.

Comment fonctionne une « attaque » de prêt flash ?

Les prêts flash ont moins d’un an et il y a déjà eu une longue série d’attaques, avec des caractéristiques différentes.

Le protocole de trading et de prêt Ethereum bZX a fait l'objet d'un prêt flash attaque où l'emprunteur a réussi à tromper le prêteur en lui faisant croire qu'il l'avait remboursé intégralement, alors qu'en réalité, il ne T. Cela a été fait en augmentant temporairement le prix du stablecoinutilisé pour rembourser le prêt.

Dans un autreévénement, une entité a utilisé un prêt flash pour obtenir des votes supplémentaires lors d'un vote MakerDAO impactant l'ensemble de la communauté.

Pendant ce temps, les chercheurs en informatique ont écrit unpostesur le blog de sécurité Hacking Distributed, nous explorons certaines des façons d'attaquer les prêts flash « pour le plaisir et le profit ».

Ce ne sont là que quelques exemples de prêts éclair mal utilisés. Les ingénieurs étudient différentes solutions pour garantir leur efficacité et éviter toute faille inattendue.