Crypto Daybook Americas : La question d'une baisse des taux par Powell est désormais le principal catalyseur dans un contexte de déluge de bénéfices

Par Francisco Rodrigues (Toutes les heures sont HE, sauf indication contraire)

L'impact des droits de douane réciproques imposés par le président Donald Trump commence à se faire sentir. L'économie américaine s'est contractée pour la première fois en trois ans au dernier trimestre et les cours boursiers ont enregistré leur pire performance sur 100 premiers jours d'une administration présidentielle depuis 1974.

Les résultats de la plateforme de trading Robinhood ont également montré que les Marchés se sont refroidis au cours des trois premiers mois de l'année, même si dépasser les prévisions des analystestant pour le chiffre d'affaires que pour le bénéfice par action.

Ce n'était T la seule : de grandes entreprises technologiques, dont Microsoft et Meta, ont dépassé les estimations et, surtout, le chiffre d'affaires de Robinhood provenant des Crypto a doublé par rapport au trimestre précédent. Cela laisse présager ce qu'il faudra attendre plus tard dans la journée, lorsque Block, Riot Platforms, Strategy et Reddit publieront leurs résultats après la clôture.

« La récente vague de données macroéconomiques faibles a mis en évidence à la fois des risques de récession et une hausse de l'inflation », a déclaré James Butterfill, directeur de la recherche chez CoinShares, à CoinDesk. « Malgré cela, le Bitcoin a fait preuve d'une résilience remarquable, surperformant le Nasdaq de 11 % depuis le « Jour de la Libération » le 2 avril.

En effet, alors que le produit intérieur brut (PIB) a chuté de 0,3 % au premier trimestre et que les principaux indices boursiers ont enregistré des pertes le mois dernier, le Bitcoin (BTC) a tenu bon. La principale Cryptomonnaie a progressé de près de 15 % face au dollar en avril, les investisseurs l'ayant utilisée comme valeur refuge, au même titre que l'or et le franc suisse.

Pour Butterfill, les actifs à risque semblent désormais bénéficier des anticipations d’une baisse des taux d’intérêt plus précoce que prévu.

« Les actions et le Bitcoin semblent s'être reconnectés, rebondissant tous deux aujourd'hui grâce aux espoirs renouvelés d'une baisse imminente des taux d'intérêt », a-t-il déclaré. « Un chiffre d'emploi décevant vendredi – que nous jugeons probable – pourrait sonner le glas de Powell, ouvrant la voie à une Juridique plus accommodante de la Fed. »

Mais dans le monde des Cryptomonnaie , il y a encore d'autres éléments à KEEP . La mise à jour tant attendue de Pectra pour Ethereum, qui inclut des améliorations pour rendre le réseau plus convivial et plus efficace, est en cours. en direct sur le réseau principal le 7 mai.

Cette mise à niveau est importante pour Ethereum, qui a perdu du terrain face à des blockchains plus performantes, notamment Solana, Base et BNB . données La valeur totale verrouillée (TVL) des contrats intelligents Ethereum n'a augmenté que de 4 % en avril, contre 21 % pour Solana et 9,9 % pour BNB Chain. La base a connu une légère contraction.

Au cours de l'année écoulée, Artemisdonnées Les sorties nettes Ethereum ont totalisé 3,3 milliards de dollars, tandis que Base et Solana ont enregistré respectivement 3,3 et 3,2 milliards de dollars d'entrées nettes. Cependant, Ethereum a enregistré 880 millions de dollars d'entrées nettes en avril, ce qui suggère que la tendance s'inverse avant l'activation de Pectra.

Cette tendance a cependant eu des conséquences néfastes. Le ratio ETH/ BTC est tombé à un peu plus de 0,19, son plus bas niveau en cinq ans. Restez vigilants !

Que regarder

• Crypto:
  • 1er mai : Coinbase Asset Management vaintroduire le Coinbase Bitcoin Yield Fund (CBYF), qui s'adresse aux investisseurs non américains.
  • 1er mai : Protocole Hippodémarre son propre réseau principal de blockchain de couche 1 construit sur Cosmos SDK et achève une migration du jeton ERC-20 HPO d'Ethereum vers son jeton HP natif, permettant le jalonnement et la gouvernance.
  • 1er mai, 9 h : Constellation Network (DAG)activela mise à niveau de Tessellation v3 sur son réseau principal, introduisant le jalonnement délégué, la garantie des nœuds, le verrouillage des jetons et de nouveaux types de transactions pour améliorer la sécurité, l'évolutivité et la fonctionnalité du réseau.
  • 1er mai, 11h : THORChain active Mise à niveau du réseau principal v3.5, avec l'ajout du jeton TCY pour convertir 200 millions de dollars de dette en actions. Les détenteurs de TCY perçoivent 10 % des revenus du réseau, tandis que RUNE, le jeton de sécurité et de gouvernance du protocole, reste actif le 5 mai.
  • 5 mai, 3 h du matin : IOTAMise à niveau du réseau repensée démarre. Rebased déplace IOTA vers un nouveau réseau, augmentant la capacité jusqu'à 50 000 transactions par seconde, offrant des récompenses de jalonnement de 10 à 15 % par an et ajoutant la prise en charge des contrats intelligents MoveVM.
  • 5 mai, 11h : LeMise à niveau du réseau Crescendo Mise en service sur le réseau principal Kaspa (KAS). Cette mise à niveau améliore les performances du réseau en augmentant le taux de production de blocs de 1 à 10 blocs par seconde.
  • 7 mai, 6h05 : LeMise à niveau du réseau hard fork de Pectra sera activé sur le réseau principal Ethereum (ETH) à l'époque 364032. Pectra combine deux composants majeurs : le hard fork de la couche d'exécution de Prague et la mise à niveau de la couche de consensus Electra.
• Macro
  • 1er mai, 8h30 : Le ministère du Travail des États-Unis publie les données de l'assurance chômage pour la semaine terminée le 26 avril.
    • Demandes initiales d'allocations chômage estimées à 224 000 contre 222 000 auparavant
  • 1er mai, 9 h 30 : S&P Global publie les données de l’indice des directeurs d’achat (PMI) du Canada pour avril.
    • Indice PMI manufacturier précédent : 46,3
  • 1er mai, 9h45 : S&P Global publie les données (définitives) de l'indice des directeurs d'achat (PMI) américain d'avril.
    • Indice PMI manufacturier estimé à 50,7 contre 50,2 précédemment
  • 1er mai, 10h00 : L'Institute for Supply Management (ISM) publie les données sur l'activité économique américaine d'avril.
    • Indice PMI manufacturier estimé à 48 contre 49 précédemment
  • 2 mai, 8h30 : Le Bureau of Labor Statistics des États-Unis publie les données sur l'emploi d'avril.
    • Estimation des salaires non agricoles : 130 000 contre 228 000 auparavant
    • Taux de chômage estimé à 4,2 % contre 4,2 % auparavant
  • 2 mai, 9h00 : S&P Global publie les données de l'indice des directeurs d'achat (PMI) du Brésil pour avril.
    • Indice PMI manufacturier précédent : 51,8
  • 2 mai, 11h00 : S&P Global publie les données de l'indice des directeurs d'achat (PMI) du Mexique pour avril.
    • Indice PMI manufacturier précédent : 46,5
• Bénéfices(Estimations basées sur les données FactSet)
  • 1er mai : Bloc (XYZ), après la bourse, 0,97 $
  • 1er mai : Reddit (RDDT), après la commercialisation, 0,02 $
  • 1er mai : Plateformes anti-émeutes (ÉMEUTE), après bourse, -0,23 $
  • 1er mai : Stratégie (MSTR), après bourse, -0,11 $
  • 8 mai : Coinbase Global (PIÈCE DE MONNAIE), après-marché, 2,08 $
  • 8 mai : Cabane 8 (CABANE), avant commercialisation
  • 8 mai : MARA Holdings (MARA), après commercialisation

Événements symboliques

• Votes et appels en matière de gouvernance
  • Compound DAO vote sur transférer 35 200 COMP (environ 1,5 million de dollars) dans un coffre-fort multisig Tester la vente d'options d'achat couvertes sur COMP pour USDC, prêter cet USDC en Compound pour un rendement supplémentaire, puis utiliser les rendements pour racheter COMP et répéter l'opération, en visant un gain annuel d'environ 15 %. Le vote se termine le 2 mai.
  • 1er mai, 13h : Wormhole accueillera unappel à l'écosystème.
  • 2 mai, 3 h du matin : Ontology organise une communauté hebdomadairemise à jour sur les espaces X.
  • 5 mai, 16h : Livepeer (LPT) accueillera un Discussions sur le Trésorsession sur Discord.
• Déverrouillages
  • 1er mai : SUI (SUI) débloquera 2,28 % de son offre en circulation d'une valeur de 261,2 millions de dollars.
  • 1er mai : ZetaChain (ZETA) débloquera 5,67 % de son approvisionnement en circulation d'une valeur de 12,31 millions de dollars.
  • 2 mai : Ethena (ENA) débloquera 0,73 % de son offre en circulation d'une valeur de 13,39 millions de dollars.
  • 7 mai : Kaspa (KAS) débloquera 0,56 % de son offre en circulation d'une valeur de 13,96 millions de dollars.
  • 9 mai : Movement (MOVA) débloquera 2,04 % de son stock en circulation d'une valeur de 12,61 millions de dollars.
• Lancements de jetons
  • 2 mai : Binance àretirer de la liste Alpaca Finance (ALPACA), PlayDapp (PDA), Viberate (VIB) et Wing Finance (WING).
  • 5 mai : Sonic (S) sera listé sur Kraken.

Conférences

Le consensus de CoinDesk a lieu à Toronto du 14 au 16 mai.Utilisez le code DAYBOOK et économisez 15 % sur les pass.

• Jour 2 sur 2 :JETON 2049(Dubaï)
• 6-7 mai :Sommet du Financial Times sur les actifs numériques (Londres)
• 11-17 mai :Semaine canadienne de la Crypto(Toronto)
• 12-13 mai :Sommet FinTech de Dubaï
• 12-13 mai :Sommet des développeurs Filecoin (FIL)(Toronto)
• 12-13 mai :Conférence sur les dernières recherches en DeFi (TLDR)(New York)
• 12-14 mai :9e Forum annuel de l'ACI sur les aspects juridiques, réglementaires et de conformité liés à la Fintech et aux systèmes de paiement émergents(New York)
• 13 mai :Conférence sur les futuristes de la blockchain(Toronto)
• 13 mai :ETHFemmes(Toronto)
• 14-16 mai : CoinDeskConsensus 2025(Toronto)

Discussion symbolique

Par Shaurya Malwa

• Plus de 3,7 millions de jetons - soit 53 % - répertoriés sur GeckoTerminal depuis 2021 ont échoué, ce qui signifie qu'ils ne sont plus activement négociés, selon un rapport de CoinGecko publié mercredi.
• Cette année seulement, 1,8 million de personnes se sont effondrées.
• Cela représente près de la moitié de tous les jetons morts au cours des cinq dernières années, en raison des turbulences du marché après l'investiture de Trump.
• L'explosion de la création de jetons, de 428 000 en 2021 à près de 7 millions en 2025, est principalement due à des outils comme Pump.fun qui permettent des lancements rapides de memecoin.
• La plupart des échecs se sont produits en 2024 et 2025, alors que la saturation des memecoins et le battage médiatique spéculatif ont conduit à des projets Crypto de courte durée et à faible effort inondant le marché.

Positionnement des produits dérivés

• L'intérêt ouvert sur les bourses centralisées a continué sa hausse constante, atteignant 125 milliards de dollars sur tous les actifs, ce qui constitue un signal clair d'activité spéculative croissante et d'engagement du marché.
• Sur Binance, la carte thermique du carnet d'ordres perpétuel BTC-USDT révèle que la prochaine zone d'offre significative se situe à 96 200 $, avec des ordres vendeurs totalisant 321 BTC. De plus, les cartes thermiques de liquidation montrent des groupes autour de 96 000 $, suggérant un potentiel pôle d'attraction pour les prix, avec des zones de liquidation à 58, 42,7 et 56,1 millions de dollars.
• Il est à noter que le plus grand groupe de liquidations se situe au niveau du support de 93 000 $, où 76,3 millions de dollars de liquidations sont empilés, ce qui en fait un niveau clé à surveiller pour la volatilité à la baisse.
• Parmi les actifs avec plus de 100 millions de dollars d'intérêt ouvert, les plus fortes augmentations hebdomadaires ont été observées chez Virtuals Protocol, MemeFi, Curve, Fartcoin et Hyperliquid.
• Sur le front des taux de financement, MemeFi, Virtuals Protocol et Alchemist AI ont enregistré les plus fortes augmentations, signalant un positionnement long élevé et une surchauffe potentielle du sentiment.

Mouvements du marché :

• Le BTC est en hausse de 1,76 % depuis 16 h HE mercredi à 96 305,26 $ (24 h : +1,49 %)
• ETH est en hausse de 2,37 % à 1 838,40 $ (24 h : +2,03 %)
• CoinDesk 20 est en hausse de 1,64 % à 2 787,00 (24 h : +1,22 %)
• Le taux de jalonnement composite Ether CESR est en baisse de 29 points de base à 2,67 %
• Le taux de financement du BTC est de 0,0078 % (1,0416 % annualisé) sur Binance

• Le DXY est en hausse de 0,31% à 99,81
• L'or est en baisse de 2,01 % à 3 221,46 $/oz
• L'argent est en baisse de 1,32% à 32,14 $/oz
• Le Nikkei 225 a clôturé en hausse de 1,13 % à 36 452,30
• Hang Seng a clôturé en +0,51% à 22 119,41
• Le FTSE est inchangé à 8 494,81
• L'Euro Stoxx 50 a clôturé inchangé à 5 160,22
• Le DJIA a clôturé mercredi à +0,35% à 40 669,36
• Le S&P 500 a clôturé en hausse de 0,15 % à 5 569,06
• Le Nasdaq a clôturé inchangé à 17 446,34
• L'indice composé S&P/TSX a clôturé en baisse de 0,13 % à 24 841,68
• Le S&P 40 Amérique latine a clôturé en baisse de 0,73 % à 2 529,66
• Le taux du Trésor américain à 10 ans est en hausse de 4 points de base à 4,17 %
• Les contrats à terme E-mini S&P 500 sont en baisse de 1,23 % à 5 655,75
• Les contrats à terme E-mini Nasdaq-100 sont en hausse de 1,73 % à 20 002,75
• Les contrats à terme sur l'indice E-mini Dow Jones Industrial Average sont en hausse de 0,83 % à 41 109,00

Statistiques Bitcoin

• Dominance du BTC : 64,57 (0,10 %)
• Ratio Ethereum / Bitcoin : 0,01914 (0,47 %)
• Taux de hachage (moyenne mobile sur sept jours) : 850 EH/s
• Prix de hachage (spot) : 49,24 $
• Frais totaux : 6,59 BTC / 630 313,73 $
• Intérêt ouvert sur les contrats à terme du CME : 133 905 BTC
• Prix ​​du BTC en or : 29,6 oz
• Capitalisation boursière du BTC par rapport à l'or : 8,40 %

Analyse technique

• Après le Rally explosif de la semaine dernière, le Bitcoin se consolide dans une fourchette de temps courte comprise entre 93 000 $ et 95 600 $.
• Alors que la publication du PIB américain d'hier a brièvement déclenché une pression à la baisse, le prix s'est rapidement redressé et le BTC se maintient au-dessus de l'ouverture annuelle, signalant une force sous-jacente.
• Sur une période plus longue, le Bitcoin reste dans une zone d'approvisionnement, mais avec une récente bougie horaire clôturant de manière décisive au-dessus de la résistance locale, il y a une suggestion d'une poursuite potentielle de la tendance à la hausse.
• Si la dynamique persiste, la prochaine zone d’intérêt clé se situe entre 96 000 $ et 98 000 $.

Actions Crypto

• Stratégie (MSTR) : a clôturé mercredi à 380,11 $ (-0,35 %), en hausse de 3,1 % à 391,85 $ en pré-bourse
• Coinbase Global (COIN) : a clôturé à 202,89 $ (-1,57 %), en hausse de 2,89 % à 208,75 $
• Galaxy Digital Holdings (GLXY) : clôture à 21,92 $ (+ 3,94 %)
• MARA Holdings (MARA) : clôture à 13,37 $ (-5,98 %), en hausse de 3,52 % à 13,87 $
• Riot Platforms (RIOT) : clôture à 7,24 $ (-2,43 %), en hausse de 3,87 % à 7,52 $
• CORE Scientific (CORZ) : clôture à 8,10 $ (-2,29 %), en hausse de 5,80 % à 8,57 $
• CleanSpark (CLSK) : clôture à 8,17 $ (-3,2 %), en hausse de 4,90 % à 8,57 $
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI) : clôture à 13,68 $ (-3,59 %)
• Semler Scientific (SMLR) : clôture à 32,33 $ (-4,83 %), en hausse de 3,93 % à 33,60 $
• Exodus Movement (EXOD) : clôture à 39,04 $ (-4,71 %), en hausse de 1,82 % à 39,75 $

Flux des ETF

ETF BTC au comptant :

• FLOW net quotidien : -56,3 millions de dollars
• Flux nets cumulés : 39,11 milliards de dollars
• Total des avoirs en BTC : environ 1,15 million

ETF ETH au comptant

• FLOW net journalier : -2,3 millions de dollars
• Flux nets cumulés : 2,50 milliards de dollars
• Total des avoirs en ETH : environ 3,45 millions

Source: Investisseurs Farside

Débits nocturnes

Carte du jour

• Au cours des 12 derniers mois, l’offre de pièces stables a étéen augmentation rapide sur TRON et Ethereum, les données de The Tie le montrent.
• Optimism et Avalanche, tous deux des réseaux Ethereum de couche 2, ont connu un déclin en faveur de ces couches 1.

Pendant que tu dormais

• Le projet World Crypto de Sam Altman est lancé aux États-Unis avec des orbes de balayage oculaire dans 6 villes (CoinDesk) : World prévoit de déployer 7 500 appareils de numérisation oculaire à travers les États-Unis cette année, et les personnes qui les utilisent pour vérifier leur identité recevront le jeton WLD du projet.
• Les États-Unis et l'Ukraine signent un accord historique sur les minéraux après des mois de négociations tendues(CNBC) : En échange d’un accès privilégié aux ressources naturelles de l’Ukraine, Washington a promis un soutien à la reconstruction, le secrétaire au Trésor Bessent qualifiant l’accord de signal de l’engagement des États-Unis envers la souveraineté et la paix ukrainiennes.
• La Banque du Japon réduit ses prévisions de croissance face à la guerre commerciale(The Wall Street Journal) : La banque centrale du Japon a maintenu ses taux à 0,5 % et a réduit ses prévisions de croissance à 0,5 % pour l’exercice 2025 et à 0,7 % pour l’exercice 2026.
• L'or montre des signes de consolidation alors que les investissements diminuent, mais Trump se profile(Reuters) : Les prix de l'or ont chuté par rapport à leurs niveaux records malgré la hausse des investissements, alors que les achats des banques centrales et les investisseurs espèrent que Trump pourrait apaiser les tensions commerciales mondiales.
• Comparaison des arsenaux militaires et nucléaires de l'Inde et du Pakistan (Bloomberg) : Après l'attaque meurtrière de la semaine dernière au Cachemire, le PRIME ministre indien est confronté à des pressions pour réagir, et même si les analystes considèrent une guerre à grande échelle comme peu probable, un conflit militaire limité reste une possibilité.
• Mesh ajoute Apple Pay pour permettre aux consommateurs de dépenser des Crypto et de régler en stablecoins (CoinDesk) : La fonctionnalité vise à combler le soi-disant fossé du dernier kilomètre qui a bloqué l'adoption massive de la Crypto dans les paiements, a déclaré le cofondateur et PDG Bam Azizi.

Dans l'éther