Ang Landmark Crypto Crime Case ay Nagtatapos Sa Jail Sentence para sa GAW CEO

Si Josh Garza, ang CEO ng ngayon-defunct na kumpanya ng pagmimina ng Cryptocurrency na GAW Miners, ay sinentensiyahan ng 21 buwang pagkakulong pagkatapos umamin ng guilty sa isang wire fraud charge.

Bilang bahagi ng sentensiya, si Garza ay binigyan ng 6 na buwang pagkakakulong sa bahay at tatlong taon ng pinangangasiwaang pagpapalaya sa pangkalahatan. Ang mga paglilitis sa korte, na naganap sa isang maulap na araw sa Hartford, Connecticut, ay nakakita ng ilang mga customer ng disgrasyadong kumpanya na nagbasa ng mga pahayag tungkol sa kanilang mga karanasan sa GAW. Si Garza mismo ay nagbigay ng pahayag sa silid ng hukuman bago ang paghatol at nagpahayag ng pagsisisi sa kanyang mga aksyon.

Ang sentencing noong Huwebes ay nagtatapos sa isang taon na saga na nagsimula noong 2014, na may mga paratang na ang GAW ay kumikilos bilang isang Ponzi scheme sa pamamagitan ng pagbebenta ng higit pang kapangyarihan sa pagpoproseso ng Cryptocurrency kaysa sa aktwal na pag-aari ng kumpanya. Sa panahong iyon, naglabas ang GAW ng isang kontrobersyal Cryptocurrency na tinatawag na paycoin na magiging prominente sa kaso ng Justice Department.

Ito rin ay nagmamarka ng isang uri ng konklusyon para sa isang maagang pagsisikap ng gobyerno ng US na bantayan ang Crypto space, na maaaring itakda ang yugto para sa ilan sa mga aksyong pagpapatupad at mga demanda na isinampa sa nakaraang taon at kalahati laban sa isang patay na pinaghihinalaang mga scammer.

Ang orihinal na mga paratang ng pandaraya na ginawa laban sa GAW - na mariing itinanggi ni Garza at ng iba pang mga tagasuporta noong panahong iyon - sa huli ay napatunayang totoo pagkatapos ng pagbagsak ng kumpanya noong 2015 at kasunod na mga demanda na sinimulan ng U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) at, nang maglaon, ang Justice Department.

Ang mga email ng panloob na kumpanya ay nag-leak sa gitna ng pagbagsak ng GAW ay kasama rin ang mga paghahayag tungkol sa paycoin, ang nabigo nitong proyektong Cryptocurrency na itinuring na may presyong "floor" sa $20, gayundin ang kumpirmasyon na ang kumpanya ay iniimbestigahan ng SEC.

Ang Paycoin ay itatampok mamaya sa demanda ng Justice Department laban sa Garza, sa pag-iwas ng SEC sa elementong iyon ng mga operasyon ng GAW sa pagtutuon nito sa tinatawag na "mga hashlet," na itinuring ng kumpanya bilang "mga virtual na minero" na sa kalaunan ay itinuring ng U.S. regulator na isang seguridad.

Garza umamin ng guilty noong Hulyo ng nakaraang taon sa kaso ng Justice Department, kahit na ang SEC suit ay nananatiling nagpapatuloy, ayon sa mga pampublikong rekord.

Kontrobersyal na kumpanya

Ang GAW Miners, na nakabase sa United States, ay unang nagsilbi bilang isang reseller at distributor ng mga kagamitan sa pagmimina, sa kalaunan ay lumipat sa naka-host na negosyo sa pagmimina - iyon ay, ang kumpanya ay bibili at magpapatakbo ng mga makina sa ngalan ng mga customer nito.

Sa huling kalahati ng 2014, sinimulan ng GAW na itayo ang Hashlet, na ibinenta ng kumpanya sa pamamagitan ng isang in-house na marketplace. Sa mga panahong ito nagsimulang lumakas ang pag-aalinlangan tungkol sa mga claim ng GAW, kabilang ang mga tanong tungkol sa mga operasyon nito sa pagmimina, mga relasyon sa mga kilalang negosyo at mismong si Garza, na gumanap ng isang napakalaki at minsang kontrobersyal na papel sa pampublikong pagmemensahe sa mga channel sa social media at sa media.

Sa katunayan, gumawa ng mga WAVES ang GAW noong Agosto nang ipahayag niya na siya ay bumili ang BTC.com domain name para sa $1 milyon. Sa kalaunan ay ipapakita na ang domain name ay nakuha sa pamamagitan ng isang pangmatagalang kasunduan na sa huli ay nawala.

Noong Disyembre ng 2014, GAW inilunsad paycoin. Noong panahong iyon, sinabi ni Garza sa publiko, "May tiwala ako na ang paycoin ay itatatag bilang bagong nangingibabaw na pandaigdigang online na pera."

Ngunit ang pagsalungat sa GAW ay patuloy na lumalaki, na may pampublikong agwat na lumalawak sa pagitan ng madalas na masigasig na mga kliyente ng kumpanya sa opisyal na forum nito at mga kalaban – sa maraming pagkakataon ang mga customer o dating customer mismo – sa BitcoinTalk. Kahit na, ang coin ay nakaposisyon bilang isang payments-friendly na altcoin na may suporta ng GAW.

Ngunit gaya ng iniulat ng CoinDesk noong panahong iyon, ang paycoin ay sa huli ay mabibigo dahil sa mismong mga taktika ng pump-and-dump na itinanggi ni Garza at GAW noong inilunsad ito. Bilang data mula sa CoinMarketCap Ipinapakita, ang $20 na "sahig" ng paycoin T nagtagal, dahil ang presyo ay bumagsak sa ibaba $2 sa pagtatapos ng Enero 2015.

Ang isang buyback scheme ay kasunod na inihayag, ngunit ang presyo ng cryptocurrency ay patuloy na bumababa sa mga sumunod na araw.

Daan sa mga kaso ng pandaraya

Sa huli, ang paycoin debacle ay magpapatunay na ang unang yugto sa isang buwang pagbagsak para sa GAW. Nakita ng panahon na si Garza mismo ay pumunta (sa mga mata ng ilan) mula sa Cryptocurrency messiah tungo sa Cryptocurrency pariah.

Nakita ng Pebrero ang paglabas ng daan-daang libong mga panloob na email, kabilang ang mga isinulat mismo ni Garza, na nagsiwalat ng pagkakaroon ng pagtatanong ng SEC - unang iniulat ng blog ng Cryptocurrency na CoinFire ngunit tinanggihan noong panahong iyon ng kumpanya. Ang kasunod na mga leaked na email ay magpapakita rin na ang GAW ay, sa katunayan, ay nagbebenta ng mas maraming kapangyarihan sa pagproseso ng pagmimina kaysa sa aktwal na pag-aari nito.

Itinampok ng mga sumunod na linggo at buwan ang paglitaw ng mga bagong pagsisikap na buhayin ang mga kapalaran ng GAW, sa pamamagitan ng mga na-abort na serbisyo tulad ng Mineral (isang Crypto exchange) at CoinStand (isang site na nakatuon sa paycoin para sa pagbili ng mga produkto mula sa Amazon).

Noong tag-init na iyon, isang kumpanya ng kuryente sa Mississippi nanalo ng default na paghatol laban sa GAW matapos mabigong magbayad ang kumpanya para sa kuryente sa isang pasilidad sa estado.

Noong Disyembre 2015, Garza, GAW at ZenMiner, isang kaakibat na kumpanya ng pagmimina, ay kinasuhan ng SEC para sa walang lisensyang pagbebenta ng mga securities at pagpapatakbo ng Ponzi scheme, gaya ng iniulat ng CoinDesk noong panahong iyon. Ang pagsisiyasat ng Justice Department, kasabay ng pagtugis ng SEC, ay nagtapos sa kaso ng wire fraud na guilty plea.

Halos dalawang taon pagkatapos ng paunang paghahain ng kaso ng SEC, isang hukom ng distrito ng U.S pananagutan si Garza para sa higit sa $9 milyon, isang hakbang na dumating buwan pagkatapos ng bid ng SEC para sa $11 milyon na default na paghatol laban sa GAW Miners at ZenMiner ay naaprubahan.

Josh Garza (sa kanan) na larawan sa pamamagitan ng CoinDesk archive