Una encuesta a inversores revela que la innovación impulsa la demanda de activos digitales

EY-Parthenon y Coinbase realizaron unaencuestade más de 350 inversores institucionales a nivel mundial en enero de 2025. Si bien la claridad regulatoria será un factor clave en el desarrollo del panorama de los activos digitales en 2025 (los inversores encuestados la calificaron como el principal catalizador del crecimiento), la encuesta ilustró un entusiasmo subyacente y un apetito por la innovación que impulsará el mercado. Tanto los inversores institucionales como los minoristas buscan nuevos productos y servicios basados en criptomonedas para generar rentabilidad, brindar acceso a servicios de crédito y préstamos, realizar pagos transfronterizos, liquidar transacciones al instante y generar patrimonio a largo plazo.Estás leyendo Cripto Long & Short, nuestro boletín semanal con información, noticias y análisis para el inversor profesional. Suscríbete aquí para recibirlo en tu bandeja de entrada todos los miércoles.

A medida que el ecosistema madure y siga tomando forma, veremos cómo las empresas de Finanzas tradicionales (TradFi) aprovecharán décadas de experiencia y reputación para ofrecer de forma segura nuevos vehículos y productos de inversión a sus clientes. Un marco regulatorio más favorable permitirá a los nativos digitales innovar con mayor rapidez, impulsando los casos de uso de las Finanzas descentralizadas, atendiendo tanto a clientes progresistas como a una nueva generación de clientes financieros.

Los inversores quieren más activos digitales y más opciones

De los inversores encuestados, el 87% planea aumentar las asignaciones generales a Cripto en 2025, abarcando una variedad de opciones como productos cotizados en bolsa (ETP), inversiones en empresas de activos digitales, monedas estables, futuros y fondos mutuos temáticos. Si bien muchos dijeron que prefieren obtener su exposición a las Cripto a través de vehículos registrados como los ETP, también existe interés en expandir los servicios de custodia para ofrecer y mantener Cripto al contado directamente. Según la encuesta, el 55% mantiene Cripto al contado a través de ETP, y el 69% de los que planean poseer Cripto al contado planean hacerlo utilizando vehículos registrados. A principios de 2024, algunos de los ETP de Bitcoin se convirtieron en los ETP de más rápido crecimiento en un espectro de altcoins, incluidos Solana (SOL) y ripple (XRP).

Nueva innovación con monedas estables y tokenización

Los inversores institucionales buscan oportunidades para impulsar nuevas plataformas de pago y disfrutar de recompensas mediante el staking y la generación de rendimiento. El 84 % de los inversores encuestados afirmó utilizar o planea utilizar monedas estables, siendo Tether (USDT) y USD Coin (USDC) las dos monedas preferidas. Las monedas estables prometen instantáneamente la compensación, modernizando y reduciendo el riesgo en el cambio de divisas, la gestión de efectivo y muchos otros usos.

La tokenización promete además democratizar el acceso a las opciones de inversión para el inversor minorista y proporcionar nuevas fuentes de capital para las instituciones. Más de la mitad de los inversores encuestados planean invertir en activos tokenizados. La capacidad de diversificar las inversiones con mayor precisión, mediante propiedad fraccionada y mínimos más bajos, brindará mayores oportunidades y mejorará la gestión de riesgos. Entre las principales preferencias de los inversores para la tokenización se encuentran activos alternativos como bienes raíces, capital privado, crédito privado e incluso materias primas como el oro y el petróleo. Estas son inversiones generalmente reservadas para instituciones o clientes con un patrimonio neto muy elevado, que mediante la tokenización pueden estar disponibles para nuevos inversores minoristas.

La innovación siempre ha impulsado el progreso de Wall Street. Los inversores esperan que los activos digitales no solo se integren en la experiencia general del cliente, sino que también brinden nuevas oportunidades para participar en un sistema financiero cada vez más descentralizado. En el contexto de una postura regulatoria más favorable hacia las Cripto en EE. UU., los inversores de todo el mundo esperan que nuevos productos y servicios aceleren el resurgimiento de los activos digitales.

Nota: Las opiniones reflejadas en este artículo son las del autor o los autores y no reflejan necesariamente las opiniones de Ernst & Young LLP u otros miembros de la organización global EY.