Британські Крипто та регулятори звинувачують один одного у відтоку галузі

Більшість Крипто , які колись намагалися зареєструватися у фінансовому регуляторі Великої Британії, були змушені закрити або перевести свій бізнес за межі країни. Багато з тих, хто виїхав, досі обслуговують клієнтів у країні з інших країн.

Нові запропоновані правила може зупинити це, оскільки заплановані вимоги обіцяють зобов’язати всі Крипто – місцеві та іноземні – зареєструвати та налаштувати локально якщо вони хочуть обслуговувати клієнтів Великобританії. Але поки ці правила не запрацюють і не встановлять чіткі стандарти, фінансовий регулятор країни та Крипто , які змагаються за його схвалення, приречені бути замкненими в метафоричному перетягуванні канату.

З січня 2020 року Крипто біржам і постачальникам депозитарних послуг, які працюють у Великій Британії, необхідно було зареєструватися в Управлінні з питань фінансової поведінки (FCA) і дотримуватися його правил боротьби з відмиванням грошей, щоб мати можливість обслуговувати клієнтів Великобританії. Регулятор цього року повідомив, що отримав 300 заявок від потенційних Крипто , але лише 41 вдалося WIN схвалення.

Хоча ідея полягала в тому, щоб обмежити незареєстровані фірми в обслуговуванні місцевих клієнтів, деякі компанії, які переїхали за кордон, все ще надають послуги британським клієнтам. Відплив свідчить про те, що Крипто віддадуть перевагу роботі в більш м’якому нормативному середовищі, а не відповідатимуть суворим вимогам Управління з фінансової поведінки Повідомлення та звітності. Незважаючи на заявлені цілі FCA, вони здатні це зробити.

Але деякі з компаній, які T отримали повного схвалення FCA, стверджують, що процес реєстрації ускладнювався довгим часом очікування, відсутністю зворотного зв’язку та, як деякі описували, несправедливим ставленням з боку регулятора.

«Деякі компанії насправді дуже сумно сказали мені, що вони начебто здалися в цьому процесі та пішли в інше місце», — сказала Ліза Кемерон, голова міжпартійної парламентської групи з Крипто у Великій Британії, у січневому інтерв’ю CoinDesk . «Ці компанії є великими компаніями, які хочуть робити правильні речі та хочуть працювати дуже конструктивно».

CoinDesk поспілкувався з 17 Крипто , юристами, консультантами та лобістами про режим реєстрації Крипто FCA. Представники бірж Ексмо, GlobalBlock, CEX і Bittylicious підтвердили CoinDesk , що їхні компанії вирішили обслуговувати клієнтів Великобританії з інших країн після того, як не зареєструвалися в FCA.

FCA заявила, що не винна. Багато фірм, які не пройшли процес реєстрації, не надали достатніх доказів того, що вони мають надійні системи боротьби з відмиванням грошей і фінансуванням тероризму, сказав директор FCA з платежів і цифрових активів Метью Лонг під час інтерв’ю Barron’s Live 19 січня.

«Ми працюємо з Крипто протягом усього процесу, щоб переконатися, що вони розуміють наші очікування та надають відгуки про їхню заявку», — йдеться в грудневому листі FCA до CoinDesk. «Тридцять дев’ять Крипто вже отримали реєстрацію, що свідчить про те, що ці стандарти досяжні».

З 300 заявок, отриманих FCA, 195 було або відхилено (після повної оцінки), або відкликано, тоді як 29 було відхилено до їх оцінки, – сказав регулятор наприкінці січня. У кількох випадках FCA навіть повідомляло заявників у правоохоронні органи про підозру злочинна діяльність.

Луїза Ебботт, партнер компанії Закон Keystone, сказала, що працювала з декількома клієнтами, яких ошукали щонайменше п’ять Крипто , які намагалися та не змогли зареєструватися в FCA.

«Багато заявок відхиляються FCA для авторизації, але, як зазначено в їхньому листі, це відбувається тому, що велика кількість організацій не може отримати доступ до регуляторного режиму — це T означає, що є злочинна діяльність, але ризик значно вищий», — сказав Ебботт в електронному листі CoinDesk.

26 січня ц. FCA опублікував поради та поради на своєму веб-сайті детально описуючи, чого він очікує від компаній, якщо вони хочуть WIN схвалення регулятора. Компанії повинні представити детальний бізнес-план, який зосереджується на нагляді за відповідністю та зменшенні ризиків, а також мати політику, системи та засоби контролю для належного управління та пом’якшення ризиків.

Ситуація може погіршитися для Крипто , оскільки запропоновані урядом правила, які відкриті для публічного обговорення до квітня, зроблять обов’язковим для компаній, які успішно зареєструвалися в FCA подати заявку на новий дозвіл і пройти більш ретельну перевірку.

Читайте також: FCA Великобританії видає поради для Крипто після того, як лише 41 із 300 заявників WIN схвалення регуляторних органів

Недоліки

Фірми, які зараз обслуговують британських клієнтів з інших країн, повідомили CoinDesk, що FCA, можливо, мали проблеми з персоналом, що спричинило затримки в процесі перевірки.

Юристи Джилл Лорімер з Kingsley Napley і Асім Аршад з Mackrell Solicitors, які розглядали заявки компаній на понад 10 бірж, сказали, що обробка заявок деяких компаній зайняла більше року. За словами Філіпа Кріда, директора консалтингової фірми FSCOM, яка працювала з 20 Крипто , процес мав зайняти близько трьох місяців. Нещодавно законодавці також почали ретельна перевірка Персонал і ресурси FCA.

Річард Кей, директор із відповідності Exmo, фірми, яка не пройшла реєстрацію в FCA, і Бенуа Марзук, генеральний директор Bitcoin Point, який це зробив, підтвердив CoinDesk , що у них виникли затримки в обробці їхніх заявок.

Представники двох інших Крипто заявили, що їхню реєстрацію займали кілька співробітників FCA, можливо, через проблеми з персоналом.

"Ми бачили кілька випадків, коли [у] фірми не було одного і того самого керівника справи протягом усього процесу. У деяких випадках було залучено три-чотири керівника справи. FCA та фірмам важко впоратися з цим, оскільки коли призначається новий керівник справи, їм доводиться прискорюватися", - сказав Крід.

Це нормальне явище для FCA, і «завжди може вплинути на час, необхідний для того, щоб досягти стадії, коли вже є результат», — сказав Джеймс Аллейн, юридичний директор юридичної фірми Kingsley Napley, який раніше працював у FCA, в інтерв’ю CoinDesk у січні.

FCA наймає більше людей для його Крипто Останнім часом, схоже, галузь також «викрадає багатьох своїх людей», — сказав Кемерон на Крипто Financial Times у листопаді. Відповідність наймання в деяких Крипто зросло втричі на початку минулого року, коли на фоні бичачого ринку Крипто з’явилося більше правил.

Представники двох компаній, які спілкувалися з CoinDesk на умовах анонімності, побоюючись помсти з боку FCA, сказали, що регулятор не завжди розумно оцінював заявки на реєстрацію Крипто , а в деяких випадках виглядав вороже.

Сім Крипто , у тому числі Лорімер, Кей і Адам Джексон, директор із Політика лобістської групи FinTech Innovate Фінанси, розповіли CoinDesk , що, коли FCA запустив режим реєстрації, регулятор просто не був готовий до шквалу заявок, які потрапили на його шлях.

Два представники компанії, які говорили з CoinDesk на умовах анонімності, побоюючись покарання з боку FCA, сказали, що регулятор не завжди розумно оцінював Крипто програми. Вони сказали, що FCA шукає виправдання, щоб змусити Крипто піти, оскільки вони не були готові наглядати за сектором, коли розпочали режим реєстрації.

Кемерон сказав на початку січня, що Крипто також вважають, що FCA не надало адекватного зворотного зв’язку під час процесу подання заявки.

Вихід

Після спроби та невдачі реєстрації в FCA деякі компанії не мали іншого вибору, окрім як закритися або перенести діяльність в іншу країну. Завдяки законодавчій прогалині деякі з цих фірм все ще обслуговують клієнтів Великобританії.

«Багато фірм заснували десь в іншому місці й іноді все ще пропонують послуги клієнтам із Великобританії», — сказав Крід.

Крипто Bittylicious вибув з Режим тимчасової реєстрації FCA (TRR), який був розроблений, щоб дозволити компаніям продовжувати діяльність у Великобританії, працюючи над повним схваленням, і переїхав на острів Мен, за словами його генерального директора Марка Варна.

«Дійсно, ми обслуговуємо всіх клієнтів у всьому світі, за винятком санкційних країн з острова Мен, включаючи клієнтів у Великій Британії», — сказав Варн у письмовій заяві CoinDesk.

Уорн заявив у листопаді, що його компанія подумає про повернення до Великобританії, якщо він відчує, що регулятори «оцінюють Крипто з нейтральної точки зору», а не припускають, що вони винні в порушеннях.

Базується у Великобританії CEX.IO, яка відмовилася від режиму TRR 31 травня 2022 року, обслуговує своїх клієнтів у Великобританії через свою дочірню компанію на Британських Віргінських островах, сказав Джонатан Вайкс, керуючий директор у Великобританії та Європі CEX.IO у заяві минулого року.

Binance, яка намагалася зареєструватися в FCA, відкликала свою заявку у червні 2021 року на півдорозі процесу. У серпні FCA заявило, що біржа виконала його вимоги, але «не піддавалася ефективному нагляду».

Про це розповів Деніел Тріндер, віце-президент Binance з урядових справ у Європі Законодавці Великобританії в листопаді що компанія все ще обслуговує людей із Великобританії через binance.com.

Читайте також: FCA заявив, що Binance виконувала свої вимоги, але була «нездатна» під наглядом

Робота в сірій зоні

Існуючі правила не заважають фірмам надавати послуги клієнтам зі Сполученого Королівства з-за кордону, де регулятори можуть мати більш м’який підхід.

«Положення щодо відмивання грошей не чітко визначають... чи достатньо мати клієнтів у Великобританії, щоб вимагати реєстрації», — сказав Крід.

Керівництво FCA можна інтерпретувати як вимогу щодо реєстрації, яка поширюється лише на фірми, які мають фізичну присутність у країні, за словами Кріда.

«Це означає, що компаніям, які не представлені у Великобританії, можна законно дозволити пропонувати свої послуги резидентам Великобританії», — сказав Крід, додавши, що, на його думку, фірми, які пропонують послуги місцевим клієнтам, повинні бути зобов’язані зареєструватися в FCA.

Але неоднозначність може завдати шкоди клієнтам, сказав Ебботт.

«Беручи FTX як приклад, цей бізнес не потрібно регулювати тут, у Великобританії. Таким чином, немає повноважень для забезпечення регулятивного або корпоративного дотримання/контролю, тому ризик шахрайства або злочинної діяльності зростає», – додала вона.

Довгоочікувана консультація, опублікована 1 лютого, пропонує закони, які змусять компанії, які обслуговують клієнтів Великобританії з-за кордону, зареєструватися в FCA та потенційно створити місцеву дочірню компанію.

Читайте також: Британські Крипто отримають широкі закони – може знадобитися новий дозвіл

Тим часом FCA в деяких випадках надала компаніям певний простір для пристосування до його вимог. Марія Станкевич, директор з розвитку бізнесу Exmo, повідомила CoinDesk минулого року, що FCA дозволило компанії обслуговувати своїх існуючих клієнтів у Великобританії через свою литовську філію, але їй не дозволили звертатися до нових.

Exmo подала заявку на реєстрацію як британська фірма з клієнтами з усього світу, але їй сказали повторно подати заявку в компанію, яка обслуговує лише Великобританію, сказав Кей.

GlobalBlock, який вийшов з режиму ТРР у травні 2022 року, має офіс і частину персоналу в Лондоні, але в основному обслуговує своїх клієнтів у Великобританії через свою компанію в Литві, сказав речник. У лютому компанія випустила а заява заявивши, що після 20 місяців обмеженої комунікації FCA випустило компанію попередження, яке передбачало, що вона збирається відхилити свою заявку на той час.

«Звичайно, ми розчаровані процесом FCA, який зараз застосовується», — сказав Руфус Раунд, тодішній генеральний директор компанії, у лютневій заяві.

GlobalBlock планує повторно подати заявку в FCA на початку 2023 року, сказав представник.

У FCA заявили, що не коментують окремі випадки.

Потрібно двоє

Хоча гравці галузі вважають, що FCA могло б краще впоратися з режимом реєстрації, деякі стверджують, що компанії повинні були бути більш підготовленими.

Незважаючи на те, що FCA довелося співпрацювати зі складним Крипто бізнесом, фірмам довелося впоратися з режимом реєстрації, який був суворішим, ніж вони очікували, сказав Лорімер.

Крід і Джексон сказали, що Крипто не готові подавати заявку на схвалення FCA. Він сказав, що деяким компаніям необхідно проводити більше оцінок ризиків для всього бізнесу, щоб висвітлити сфери, в яких вони вразливі, і заповнити ці прогалини.

Кілька компаній заявили, що після досвіду роботи з FCA вони не бажають повторювати спроби, якщо не побачать серйозних змін.

«Але в житті, якщо ви здаєтеся, коли все стає важко, ви ніколи не досягнете успіху», — сказав Кей з Exmo про подачу заявки на реєстрацію в FCA. У листопаді компанія підтвердила, що подала свою другу заявку за два місяці до цього, але нічого не чула. Станом на 1 лютого компанія не була зареєстрована в FCA.