Що таке новий партнер Cross River Bank, USDC Stablecoin Issuer Circle?

Cross River Bank – регіональний банк у Нью-Джерсі, що підтримується венчурним капіталом і застрахований FDIC, частково є фінансовою установою, а частково фінансово-технологічною сферою – має підвищений авторитет у Крипто колах завдяки краху дружніх до криптовалют Сільвергейт Банк, Банк Кремнієвої Долини і Банк підпису менш ніж за тиждень. Останнє, здавалося б (але не T) втратив платіжну інфраструктуру в режимі реального часу SigNet, що змусило клієнта та емітента стейблкойнів USDC Circle знайти інший спосіб швидкого розрахунку за своїми платежами. У неділю генеральний директор Circle Джеремі Аллер оголосив нове партнерство з Cross River для автоматизованих розрахунків.

Крах банків стався в особливо вразливий час для Крипто , яка потрапила в пастку тривалої зими. Минулого року відбулася низка гучних скандалів, зокрема криза ліквідності та заява про банкрутство багатомільярдна Крипто FTX. Крах також посилить регулятивний контроль банків, які залишаються дружніми до криптовалют, з особливою увагою до потенційно тонкі баланси.

«Органи регулювання, які, як правило, ведуть останню війну, безумовно, зараз насторожі — дивляться на банки, включаючи Крос-Рівер, щоб переконатися, що вони достатньо капіталізовані», — сказав Джей Ріттер, професор Фінанси Корделла в Університеті Флориди, в інтерв’ю CoinDesk .

Читайте також: Банківська криза в США, ймовірно, виштовхне Крипто в офшори

Що таке Крос-Рівер?

Заснована у Форт-Лі, Нью-Джерсі, у 2008 році, Cross River зросла до 9,9 мільярдів доларів США в активах і залучила понад 100 мільярдів доларів у вигляді позик, згідно з його веб-сайтом. Державний банк має нормативну інфраструктуру та інфраструктуру відповідності для надання позик – на відміну від більшості традиційних фінансових технологій – і фінансову інфраструктуру, як-от Система оплати в реальному часі, що може полегшити конвертацію криптовалюти у фіатну в будь-який час, серед інших випадків використання.

Кілька компаній венчурного капіталу постраждали від краху трьох банків, і Cross River може здатися природним кроком, враховуючи його зв’язки з деякими провідними гравцями венчурного капіталу (VC). У 2017 році банк зібрав 28 мільйонів доларів у раунді фінансування за підтримки відомих інвесторів Battery Ventures, Andreessen Horowitz і Ribbit Capital. Ан приблизно 100 мільйонів доларів було оголошено наступного року, причому 75 мільйонів доларів із загальної суми надійшли від інвестицій глобального інвестиційного гіганта KKR. Battery Ventures, Andreessen Horowitz і Ribbit Capital повернулися як спонсори.

Проте банківські набіги, які позбавили Silvergate Bank, Silicon Valley Bank і Signature Bank, були частково через роль традиційних технологічних компаній грали серед клієнтів банку, які стали активом із вищим ризиком у цьому середовищі з високими процентними ставками. Cross River Bank також має глибокі інформаційні технології, надаючи фінансову інфраструктуру для таких компаній, як Coinbase і Stripe, і надаючи позики для фінтех-компаній, таких як «купуй зараз, плати пізніше», послуга Affirm.

Як ми сюди потрапили

У той час як крах дружнього до криптографії Silvergate Bank був спричинений нездатністю фірми подати фінансовий звіт через занепокоєння її незалежних аудиторів і бухгалтерської фірми, загибель Silicon Valley Bank – популярного як у Крипто , так і в загальних колах технологій – була більш раптовою. Цей банкінг допоміг надихнути ONE у Signature Bank, який кілька днів потому зруйнувався.

«Банк Silicon Valley Bank зіткнувся з проблемою через невідповідність тривалості своїх активів і зобов’язань», — пояснив Ріттер. "Вони інвестували значну суму в казначейські облігації з довшим терміном погашення та іпотечні цінні папери, і коли відсоткові ставки піднялися, вартість [облігацій] впала. Але банківський облік дозволяє їм KEEP багато цього на балансі за історичною вартістю, а не поточною ринковою вартістю".

«Але це T означає, що регулюючі органи T можуть звернути увагу на поточну ринкову вартість і побачити, скільки власного капіталу було знищено, якщо ці цінні папери були оцінені за ринковими цінами», — продовжив він. «Я впевнений, що з Cross River Bank це ONE з речей, на яку будуть звертати увагу регулятори, щоб переконатися, що він T потрапив у ту саму проблему, що й SVB, коли він, по суті, грав на процентних ставках і програвав», – додав він.

Регуляторний контроль

Cross River — T єдиний банк, який Крипто розглядають для створення платіжної інфраструктури. Круг переніс своє USDC резерви до BNY Mellon. Керуючий партнер Tribe Capital Борис Ревсін в електронному листі CoinDesk згадав Western Alliance Bank, що базується в Арізоні, як ONE із «інноваційних банків», які все ще можуть запропонувати платіжну інфраструктуру Крипто . Будь-який банк, який втручається, щоб заповнити порожнечу, матиме більш уважні очі, спрямовані в його бік.

"Усі вважали Крипто відносно ризикованим через високу кількість випадків шахрайства та крадіжки Крипто . FTX, безсумнівно, підсилив регуляторний контроль", - сказав Ріттер. "Регуляторні органи розглядатимуть банки з точки зору ризику відсоткової ставки та Крипто . І я думаю, що зараз банку досить важко приховувати речі порівняно з тим, що було тиждень тому".

CoinDesk звернувся до Cross River за коментарем, але не отримав відповіді до моменту публікації.

Читайте також: Фінансове закриття банку через «кризу довіри» до керівництва, каже NYDFS