Первопроходец: поскольку Рынки становятся отвратительными, биткоинеры благодарят мировую тенденцию

Bitcoin снижается второй день подряд, отступая после восьмидневной серии роста, которая оказалась самой продолжительной с июня 2019 года.

«Период консолидации может быть полезным, — написал в электронном письме утром в понедельник Саймон Питерс, аналитик торговой платформы eToro, — позволяя ситуации стабилизироваться и успокоиться».

В традиционные Рынки, европейские акции упали сильнее всего с июня, поскольку очевидный мутантный штамм коронавируса в Великобритании заставил Нидерланды, Бельгию и Францию закрыть границы. Фьючерсы на американские акции указали на более низкое открытие, даже после того, как американские законодатели договорились о новом стимулирующем соглашении на $900 млрд. Сырая нефть упала почти на 6%. Золото ослабло на 0,6% до $1870,67 за унцию.

Рыночные движения

(Примечание редактора:Это шестая и последняя часть обзора First Mover о том, как развивался рынок Bitcoin в течение 2020 года и что это значит для будущего. Сегодня мы рассмотрим период с октября по декабрь, когда крупные инвесторы и компании Уолл-стрит внезапно начали рекламировать Bitcoin как хедж против печатания денег центральными банками, в результате чего цены выросли вдвое и достигли нового исторического максимума.)

Сторонники Bitcoin за 11-летнюю историю криптовалюты перепробовали множество стратегий, чтобы представить ее потенциальным покупателям.

Сатоши Накамото, изобретатель криптовалюты, разработал Bitcoin как одноранговую электронную платежную систему, находящуюся вне контроля любого человека, компании или правительства. Некоторое время некоторые аналитики Криптовалюта позиционировали Bitcoin как актив «безопасной гавани», который сохранит свою ценность во времена глубоких экономических потрясений и рыночных потрясений. Это предложение было разбито в марте, когда первоначальное глобальное распространение коронавируса заставило мировые Рынки пошатнуться, и Bitcoin упал на 25% в течение месяца.

В конечном итоге прорывом биткойна стало принятие крупными инвесторами потенциального использования криптовалюты в качестве хеджа против печатания денег центральными банками и обесценивания доллара. Тезис вытекает из жестко запрограммированных ограничений на предложение биткойнов, запрограммированных в базовой сети блокчейна; в отличие от правительственных валют, которые могут быть выпущены субъективно и по желанию центральных банкиров, только 21 миллион биткойнов может быть когда-либо создан.

По состоянию на начало октября цены на Bitcoin составляли около $10 800, что на 50% больше, чем за год. Это уже был впечатляющий рост, особенно в год, когда мировая экономика пережила худший спад со времен Великой депрессии. Американские акции выросли на 4%.

Несмотря на превосходные результаты, аналитики Bitcoin быливсе еще оптимистично. Сеть блокчейнов росла, брокеры отмечали постоянный интерес со стороны покупателей, на графиках цен формировались позитивные тенденции,опционные Рынки намекали на дальнейший рост, доллар слабел на валютных Рынки, и было мало признаков того, что правительства и центральные банки в ближайшее время сократят, казалось бы, бесконечный FLOW стимулирующих денег.

Тем не менее, по состоянию на начало октября,немногие трейдеры делали ставку на то, что цены вырастут более чем вдвое в течение следующих трех месяцев цена превысила 20 000 долларов и достигла нового исторического максимума.

А затем, словно открылись ворота, крупные корпорации и управляющие активами начали вкладывать средства в Bitcoin, что сопровождалось потоком рекомендаций от некогда скептически настроенных аналитиков Уолл-стрит.

Генеральный директор MicroStrategy Майкл Сэйлор перевел не менее 425 миллионов долларов из корпоративной казны своей компании в Bitcoin. Square, платежная компания, заявила, что это будетвложил около 50 миллионов долларов, или 1% своих активов, в Криптовалюта. PayPal, другая платежная компания, объявила, что она будетразрешить 346 миллионам клиентов хранить Bitcoinи другие криптовалюты, а также использовать цифровые активы для совершения покупок у 26 миллионов продавцов в своей сети.

«Именно масштаб охвата PayPal привлекает заголовки», — написал в своем отчете в конце октября Джейсон Дин, аналитик компании Quantum Economics, занимающейся анализом валютного рынка и Криптовалюта . «Это вполне может войти в историю как переломный момент, точка, в которой Bitcoin станет по-настоящему мейнстримным».

Аналитики JPMorgan Chase, генеральный директор которогоДжейми Даймон назвал Bitcoin «мошенничеством». в 2017 году написал, что Криптовалюта имела «значительный» потенциал роста цены«Даже скромное вытеснение золота как альтернативной валюты в долгосрочной перспективе означало бы удвоение или утроение цены Bitcoin », — написали они.

Дополнительные рекомендации FLOW в ближайшие месяцы от легенды хедж-фондаСтэнли Дракенмиллер, финансовые менеджерыСкайБридж Капитал и АльянсБернштейн, брокерская фирма БТИГ·и компания по страхованию жизни MassMutual. Wells Fargo, крупный американский банк, опубликовал инвестиционный прогноз на 2021 год с полная страница, посвященная обсуждению большого роста биткоина, хотя руководители заявили,клиентам T разрешалось покупать егона их счетах из-за неопределенности регулирования.

«Я думаю, что криптовалюта останется», — говорит Рик Ридер, главный инвестиционный директор крупной компании паевых инвестиционных фондов BlackRock.сказал CNBC 20 ноября.

Победа JOE Байдена на президентских выборах в США укрепила веру инвесторов в то, чтоправительственные стимулирующие деньги продолжат·в обозримом будущем, поскольку кандидат обещал добиваться как минимум 5 триллионов долларов новых расходных инициатив от образования до жилья, здравоохранения и инфраструктуры.

В декабре Федеральная резервная система приняла«качественное» руководстводля покупки активов на сумму $120 млрд в месяц – форма денежного стимулирования, которая опирается на печатание денег. Этот шаг дал Политика дополнительную гибкость для продолжения программы так долго, как они считали нужным.

Цены на Bitcoin взлетели выше $20 000 16 декабря, установив новый ценовой рекорд, и в течение нескольких дней превысили $23 000. По состоянию на конец воскресенья Криптовалюта переходила из рук в руки по $23 642.

«Bitcoin перешел из разряда «игровой площадки цифровых активов» в разряд «основных глобальных инвестиций», — говорит Джефф Дорман, главный инвестиционный директор Криптовалюта компании Arca Funds.написал в субботу в колонке для CoinDesk«Теперь у инвесторов есть знания и средства, чтобы самостоятельно покупать Bitcoin , и мы видим это в режиме реального времени, что произошло быстрее, чем мы ожидали».

Что будет дальше? Аналитики по-прежнему настроены оптимистично.

Дэн Морхед, генеральный директор ориентированной на криптовалюту компании по управлению финансами Pantera, недавно привел формулу, которая прогнозирует цену в $115 000 к следующему августу. Скотт Майнерд, главный инвестиционный директор компании Guggenheim с Уолл-стрит, предсказал, что Bitcoin может вырасти до $400 000.

Криптовалюта инвестиционная компания NYDIG опубликовала анализ, в котором утверждается, что рост сети Bitcoin может оправдать цены в диапазонеС 51 611 до 118 544 долларов за пять летKraken Intelligence, исследовательское подразделение биржи цифровых активов Kraken, опубликовало результаты опроса, отметив, что клиенты ожидаютСредняя цена Bitcoin в 2021 году составит $36 602.

Даже сравнительно скромный прогноз клиентов Kraken будет означать 55%-ный прирост по сравнению с текущими ценовыми уровнями. Это может означать, что Bitcoin снова превзойдет в 2021 году, при этом аналитики Уолл-стрит в среднемпрогнозирует 9%-ную доходность акций США в следующем году.

Такое бедствие, которое случается раз в поколение, как коронавирус, должно было вызвать резкие колебания на мировых Рынки, при этом некоторые активы оказались в большой выигрышной ситуации, а некоторые — в большой потере. (Помните, «Большая игра на понижение"?)

Последние несколько месяцев 2020 года подтвердили ставки некоторых инвесторов на то, что экономика T вернется к своей прежней силе в ближайшее время и что для поддержания восстановления потребуются триллионы долларов фискального и денежно-кредитного стимулирования со стороны правительств и центральных банков по всему миру.

Оглядываясь назад, можно сказать, что Bitcoin оказался в наибольшем выигрыше от этой сделки.

«Текущая макроэкономическая среда идеально подходит для актива, сочетающего преимущества Технологии и золота», — британский управляющий финансамиRuffer Investment заявил в недавнем портфелеобновление после подтверждения покупки Bitcoin на сумму более 745 миллионов долларов. «Отрицательные процентные ставки, экстремальная денежно-кредитная Политика, растущий государственный долг, недовольство правительствами — все это обеспечивает мощный попутный ветер».

Маркетологи Bitcoin T могли и мечтать о более убедительном аргументе. Как будто 225%-ный рост цен в этом году с начала года T недостаточно убедительным.

- Брэдли Кеун

Bitcoin часы

(Примечание редактора:(У Омкара Годболе из CoinDesk, который пишет Bitcoin Watch, на этой неделе выходной.)

Часы-символы

The Graph (GRT): Цифровой токен протокола индексированияпятикратное увеличение ценыпосле запуска основной сети на прошлой неделе появились новые листинги на Криптo биржах Binance, Coinbase, Kucoin, OKEx и Kraken.

Dogecoin (DOGE): Мем-токен подскочил на 20% до самой высокой цены с июля после ELON Маск из Tesla пишет об этом в Твиттере своим 40 миллионам подписчиков.

Bitcoin Cash(BCH): Криптовалюта, которая также пользуется популярностью, подскочила до $380, самого высокого уровня с февраля, и выросла на 58% с начала года.

Что HOT

Министерство финансов США предлагает давно ожидаемый план, который заставит Криптo биржи идентифицировать личные кошельки (CoinDesk)

JPMorgan утверждает, что замедление притока средств в фонды Bitcoin Grayscale может спровоцировать коррекцию цен (CoinDesk)

Руководитель глобальной стратегии по акциям брокерской фирмы с Уолл-стрит Jefferies инициирует распределение активов только на длинные позиции в размере 5% для пенсионных фондов, базирующихся на долларах США, одновременно сокращая долю золота с 50% до 45% (CoinDesk)

Ruffer Investment использовал Coinbase для покупки Bitcoin на сумму 745 млн долларов (CoinDesk)

Децентрализованная торговля акциями (акции Airbnb, Tesla, Amazon, Google) запускается на платформе DeFi Injective Protocol с использованием Технологии оракула BAND Protocol (CoinDesk)

Данные блокчейна свидетельствуют о том, что все больше учреждений покупают Bitcoin на внебиржевом рынке (CoinDesk)

Как двое из главных помощников генерального директора Coinbase Брайана Армстронга устроили яростные ссоры, а затем оба быстро ушли друг за другом (Отрывок из книги Джеффа Робертса «Короли Криптo», опубликованной на сайте CoinDesk)

Сообщается, что Goldman Sachs получает мандат на руководство подготовкой Coinbase к IPO (Рейтер)

«Bitcoin в портфелях представляет собой больше, чем новый рецепт. Он представляет собой потребность в новом рецепте», — пишет директор по исследованиям CoinDesk Ноэль Ачесон в еженедельной колонке (Мнение CoinDesk)

Аналоги

Последние новости экономики и традиционных Финансы

Американские законодатели намерены проголосовать за законопроект о стимулировании экономики в связи с коронавирусом на сумму 900 млрд долларов, включая чеки на сумму 600 долларов для физических лиц, дополнительное пособие по безработице в размере 300 долларов в неделю, 284 млрд долларов на Программу защиты заработной платы (прощаемые кредиты для компаний), 15 млрд долларов на восстановление возмещения заработной платы для авиакомпаний и 1 млрд долларов для подрядчиков авиакомпаний; в сочетании с законопроектом на сумму 1,4 T долларов на финансирование государственных операций стоимость всего пакета составит 2,3 T долларов (Блумберг)

Дебаты о полномочиях Федеральной резервной системы по экстренному кредитованию не утихают после того, как законодатель-республиканец настоял на положении, запрещающем центральному банку США возобновлять некоторые программы, запланированные на 31 декабря, а затем удалил формулировку, которая могла бы помешать запуску «похожих» программ (Блумберг)

Историческое здание Крайслер-билдинг на Манхэттене по-прежнему пугающе пустует (Блумберг БизнесВик)

Федеральная резервная система подтверждает, что контрциклический буфер капитала банков (CCyB) должен быть установлен на уровне нуля послеОтчет за ноябрьобнаружили, что «уязвимости» на денежных Рынки были «существенно» смягчены собственными механизмами экстренного кредитования центрального банка США (Федеральный резерв)

ФРС разрешает банкам возобновить выкуп акций (CNBC)

Стратеги Уолл-стрит прогнозируют рост американских акций на 9% в 2021 году (CNBC)

Йеллен настаивала на поддержке сильного доллара в ответ на тон эпохи Трампа (Блумберг)

Твит дня