Бизнес DeFi-страховщика Nexus Mutual процветает в преддверии Ethereum 2.0

Nexus Mutual, альтернативный поставщик страхования для различных протоколов DeFi на базе Ethereum, за последние 90 дней увеличил размер своего пула рисков вдвое и превысил 4 миллиона долларов.

Действительно, Nexus едва успевает KEEP спрос на покрытие смарт-контрактов на бурно развивающейся арене децентрализованных Финансы (DeFi).

«Мы находимся в таком положении, когда есть много людей, которые хотят кучу покрытия, но у нас T совсем достаточно активов, чтобы покрыть все, что мы хотели бы прямо сейчас», — сказал генеральный директор и основатель Nexus Mutual Хью Карп. «Так что это хорошая проблема, и мы работаем над ней».

Недавний рост произошел из-за нескольких крупных обложек, особенно наBalancer, недавно запущенный протокол, который предлагает бонусы для людей, предоставляющих ликвидность. Другоезначительные сделки для Nexus исходят из DeFi-платформ Aave и Compound.

Если отойти от темы, то лондонская компания Nexus, возможно, и использует новейшие технологии, однако модель взаимного страхования восходит к XVII веку и потенциально лучше учитывает интересы участников, чем сегодняшние страховые компании, максимизирующие прибыль.

Nexus эксплуатируетнерегулируемый карманв британском страховом секторе, называемом «дискреционным взаимным», где члены не имеют договорных обязательств по оплате претензий. Как поставщик страхования, платформа недавно доказала свою состоятельность, однако, сделав еепервая выплатапосле взлома кода смарт-контракта DeFi-кредитора bZx.

Читать дальше: Страховая компания DeFi Nexus Mutual осуществила первую выплату после атак bZx

Theкак работает Nexusэто члены взаимного объединения, покупающие токены NXM, которые позволяют им участвовать в децентрализованной автономной организации (DAO). Все решения голосуются членами, которые мотивированы платить настоящие требования.

«DeFi быстро расширяется, поэтому я ожидаю, что количество вариантов с доходностью будет расти экспоненциально в течение следующих нескольких лет», — сказал Карп. «Пользователи DeFi хотят иметь доступную доходность, но хотят избежать риска смарт-контракта. Новый протокол хочет ликвидности, поэтому они предлагают некоторые бонусы для повышения доходности, и более профессиональные пользователи берут покрытие Nexus, чтобы безопасно получить доступ к доходности».

Две области, которые Nexus обновляет для масштабирования, — это оценка рисков и ценообразование. Карп сказал, что участники собираются проголосовать за изменения, и обновления должны быть запущены примерно через неделю.

По словам Карпа, оценщики рисков эффективно выбирают и оценивают риски, которые покрывает Nexus Mutual, что должно привлечь больше участников и в конечном итоге обеспечить более широкое покрытие для экосистемы DeFi.

«Мы также обновляем механизм ценообразования, чтобы он стал проще, но и гибче. Это еще один шаг к нашему видению, позволяющему Nexus брать на себя любой тип риска, как суперэффективный Lloyd's of London», — сказал он.

ETH 2.0 на подходе

Nexus видит множество возможностей в постепенном переходе Ethereum на ETH 2.0, который, как ожидается, начнется в конце этого года. ETH 2.0 переводит сеть с более энергоемкого алгоритма консенсуса Proof-of-Work (PoW) на Proof-of-Stake (PoS), метод стейкинга Криптовалюта для KEEP сети на плаву.

Получение стабильного дохода от стейкингаэфир (ETH) в некоторой степени сопоставим с тем, как страховые компании в реальном мире инвестируют собранные ими премии.

Традиционные страховщики, как правило, вкладывают большую часть своих средств в относительно низкорисковые, доходные активы, такие как государственные облигации, высококачественные корпоративные облигации и инвестиции в инфраструктуру, которые в идеале имеют аналогичный денежный FLOW по отношению к будущим ожидаемым выплатам по страховым случаям.

Читать дальше: Виталик Бутерин разъясняет свои замечания относительно ожидаемой даты запуска ETH 2.0

«С нашей точки зрения, [стейкинг ETH 2.0] будет очень интересным, потому что мы хотим получать инвестиционный доход от флоата», — сказал Карп, имея в виду пул рискового капитала, удерживаемый Nexus. «Мы держим часть ETH, поэтому мы сможем начать делать стейкинг и получать доход, что, очевидно, очень важно для страховых организаций».

Как только начнется стейкинг на Ethereum, Nexus DAO сможет делегировать значительную часть своих активов для стейкинга ETH 2.0, что «концептуально сопоставимо с очень высокорейтинговыми государственными BOND и, следовательно, будет очень хорошо подходить для Nexus с точки зрения риска», — сказал Карп.

DeFi также имеет возможность «складывать» доходность, когда ONE токен, приносящий доход, депонируется в другой протокол, где он зарабатывает дополнительный доход. Это влечет за собой дополнительные риски, отметил Карп, и должно тщательно контролироваться, но Nexus также попытается воспользоваться преимуществом стекирования доходности, что не так легко доступно в обычном финансовом мире.

«Среднесрочная цель Nexus — начать зарабатывать около 5% на размещении $4 млн», — сказал Карп, что, скорее всего, произойдет через несколько месяцев после запуска Beacon Chain на Ethereum во второй половине этого года.

«Мы, скорее всего, купим токенизированную версию стейкинга ETH, которая, как мы ожидаем, станет доступной вскоре после запуска Beacon Chain», — сказал он. «Этот токен сразу же начнет приносить доход от стейкинга и не потребует объединения ETH 1.x и ETH 2.0».