Plataforma de negociação P2P BitShares oferecerá dividendos em bitcoins

Um matemático e um engenheiro de software obtiveram financiamento de capital de risco para um sistema de negociação descentralizado de Criptomoeda e derivativos financeiros. Chamado BitShares, o projeto será oficialmente revelado em outubro.

BitShares é uma criação da Invictus Innovationshttp://invictus-innovations.com/. Ele consistirá em um protocolo e um pedaço de software chamado Hydra, que oferecerá três serviços separados: um sistema de gerenciamento de identidade descentralizado chamado BitNames, um sistema de bate-papo e mensagens seguro codinome BitCom e uma bolsa de negociação peer-to-peer.

Tanto o protocolo quanto o software serão de código aberto, disseCharles Hoskinson, que é cofundador do projeto.

Hoskinson tem um histórico – ele é o diretor doProjeto de Educação Bitcoine um matemático com forte formação em criptografia. Ele também lidera o comitê de educação da Bitcoin Foundation.

Seu cofundador Daniel Larimer é um engenheiro de software com experiência em aplicações C++ em rede. Eles garantiram financiamento de “meio de seis dígitos” de uma empresa de capital privado chinesaBitFund.PE, que é focada em financiar projetos relacionados a bitcoin. O fundador do BitFund, Li Xiaoli, é diretor da Invictus.

Assim como o Bitcoin, o protocolo é projetado para ser descentralizado e sem necessidade de confiança, e para fornecer pelo menos tanta Política de Privacidade e segurança quanto o protocolo Bitcoin . Os fundadores também querem que ele seja tão fácil quanto usar e-mail, e escalável.

O projeto BitShares é particularmente ambicioso, abrangendo não apenas uma rede ponto a ponto, mas também uma Criptomoeda que será usada como base para negociações on-line sofisticadas.

A Invictus quer habilitar ações comuns de investimento na bolsa de negociação, como shorts e opções. Existem dois componentes principais desse sistema de negociação: uma Criptomoeda chamada BitShares e um novo tipo de derivativo financeiro chamado BitAssets.

BitShares T são projetados para serem gastos com comerciantes da mesma forma que bitcoins. Em vez disso, eles agem como uma forma de garantia para respaldar BitAssets. BitAssets, por sua vez, representam ativos do "mundo real", como ouro, prata, dólares e outras moedas. Cada BitAsset é um par de BitShares com um desses outros ativos, e é usado para proteger o valor de BitShares contra esse ativo.

BitAssets específicos incluem BitUSD (BitShares para dólares americanos) e BitGold. BitAssets também serão criados para Bitcoin usando o BitBTC BitAsset, e a equipe está considerando outras criptomoedas.

BitShares são minerados a uma taxa gradualmente reduzida, chegando a zero em doze anos (ponto em que as recompensas de mineração virão de taxas de transação). Isso maximiza as recompensas de mineração logo no início, o que a equipe espera que incentive a adoção.

BitShares têm valor por si só. Seu uso como garantia lhes dá valor, mas eles também pagam dividendos, com base em uma parte da recompensa de mineração e taxas de transação proporcionais ao número de BitShares possuídos. Como BitShares apoiam BitAssets, BitAssets também pagam esses dividendos.

“Se você possui BitBTC, você pode ganhar dividendos em seus bitcoins”, disse Larimer. “Se você tem mil bitcoins e os converte para BitBTC, e então os mantém por seis meses, então você converte o BitBTC mais os dividendos que você recebeu de volta para bitcoins, você vai acabar com mais bitcoins do que começou.”

Qualquer esquema que sugira que você sempre sairá na frente em seu investimento levantará sobrancelhas. Alguém sempre tem que perder se outra pessoa ganhar. Então, como tudo isso funciona?

Como funciona a negociação de BitShares e BitAssets

O mundo BitShares é dividido em dois tipos de usuários, que Larimer chama de 'especuladores' e 'poupadores'. Semelhante aos Mercados convencionais, os especuladores tentam ganhar o máximo de dinheiro que podem e podem perder tudo, enquanto os poupadores se concentram em baixo risco e retornos relativamente estáveis.

Neste sistema, os especuladores apostam no valor dos ativos (como ouro, dólares e bitcoins), como relacionados aos BitShares. Eles fazem isso criando BitAssets, como BitBTC ou BitUSD, apoiando-os com BitShares como garantia. Isso permite que eles tomem posições curtas ou longas nos ativos, apostando que eles cairão ou subirão em valor. Os BitAssets, então, são derivativos financeiros: são acordos entre duas partes, projetados para representar o valor de um ativo subjacente.

“Eles são um tipo completamente novo de derivativo, e é por isso que os chamamos de Ativos Digitais Polimórficos”, disse Hoskinson.

Por outro lado, os poupadores simplesmente compram os BitAssets e os vendem em uma data posterior, ganhando dinheiro com os dividendos. Eles podem fazer isso sem comprar ou minerar BitShares, pagando pelos BitAssets usando ativos do mundo real, como ouro, dólares ou Bitcoin.

A taxa de câmbio base entre BitAssets e o ativo do mundo real que ele representa deve ser relativamente estável, porque a Invictus quer que o valor de um seja atrelado ao mercado do outro. Um BitUSD sempre valerá cerca de um dólar, dizem os fundadores, assim como um BitBTC valerá cerca de um Bitcoin. É a quantidade de BitShares necessária para comprar um BitUSD ou um BitBTC que mudará. Essa quantidade é refletida em BitAssets, e os especuladores que criam esses BitAssets assumem esse risco.

A palavra-chave aqui é "mercado". A Invictus está contando com o consenso do mercado para KEEP os preços atrelados em vez de definir os preços por si mesma. Ela faz isso forçando um especulador a fechar sua posição quando uma negociação se move contra ele em uma certa quantia, em um movimento que os traders financeiros chamam de "chamada de margem". Isso renova constantemente o capital que entra em um BitAsset e significa que a multidão regula o preço. Essa é a esperança, de qualquer forma.

Há uma ressalva para esse preço atrelado ao mercado. As pessoas podem impor um prêmio de preço em BitAssets. Alguém pode vender um BitBTC por mais de 1 Bitcoin, com base no fato de que a relação risco-recompensa é favorável, especialmente se os dividendos forem bons. Se o retorno do dividendo acabar ficando aquém desse prêmio, o comprador ainda pode acabar perdendo no negócio.

A(s) cadeia(s) de blocos

Os dividendos variarão em parte por causa da cadeia de blocos. Todas essas transações serão armazenadas em uma cadeia de blocos chamada BitShares Exchange. Ela suportará vários ativos, como criptomoedas, ações de empresas ou commodities, e a Invictus será lançada inicialmente com BitAssets para ouro, prata, Bitcoin e as 15 principais moedas fiduciárias.

Larimer também espera que entidades independentes lancem suas próprias cadeias de blocos, que ele compara a bolsas como a Dow e a Nasdaq. Os mineradores podem minerar em várias cadeias de blocos, e a Invictus prevê arbitragem entre cadeias. Diferentes ativos BitGold podem existir em várias cadeias, ele diz. No entanto, os dividendos para cada cadeia variam, com base em fatores como o número de BitShares que existiam naquela cadeia e o número de BitShares mantidos.

A cadeia de blocos da BitShares Exchange é diferente da cadeia de blocos do Bitcoin de várias maneiras. Primeiro, ela move automaticamente as saídas de transação para frente após um período definido, impondo uma taxa de transação de 5% para o privilégio (embora isso possa ser evitado se você tiver saídas antigas na cadeia de blocos simplesmente executando seu cliente pelo menos uma vez por ano). Isso permite que as transações sejam excluídas do bloco, limitando seu tamanho a um valor arbitrário. Isso deve evitar o inchaço da cadeia de blocos, disse Hoskinson.

“Você T precisa KEEP um registro interno de tudo o que foi feito para ter as contas de todos acertadas. Reconhecemos uma solução que KEEP a blockchain de todos relativamente enxuta”, ele acrescentou.

As cadeias de blocos também incluirão informações diferentes das do bitcoin. Para dar suporte à negociação de múltiplos ativos, com recursos de investimento sofisticados, como shorts e opções, as transações entre duas partes conterão informações como preços de compra/venda para um ativo específico e o número de BitShares respaldando um BitAsset.

Quando um bloco é minerado, os mineradores emparelham todos os lances e pedidos compatíveis na rede, para que todos os lances para os quais há pedidos compatíveis possam ser negociados. Se uma negociação T tiver uma contraparte adequada e deixar uma posição vendida além de um certo limite, o minerador automaticamente exerce uma chamada de margem. Se uma negociação se mover muito contra um negociador, o minerador venderá automaticamente seu BitAsset para cobrir sua posição, cobrando dele uma taxa de transação de 5% no processo. Isso motiva as pessoas a gerenciar suas próprias margens.

Prova de trabalho

Significativamente, o Projeto Invictus usa uma prova de trabalho diferente das duas existentes (SHA-256 do Bitcoin e Scrypt do Litecoin). A primeira recompensa mineradores ASIC, enquanto a última recompensa GPUs. A ONE se concentrará em CPUs de propósito geral, mantendo-as 32-64 vezes mais rápidas do que uma GPU para mineração. Para fazer isso, ele tem um alto requisito de RAM e também depende do processamento sequencial de dados.

A equipe Invictus espera que isso KEEP a mineração relativamente descentralizada. Larimer se preocupa que a mineração em Bitcoin esteja se tornando cada vez mais centralizada, especialmente com a criação de grandes pools baseados em ASIC.

“O motivo pelo qual isso é um problema é que se a mineração for controlada coletivamente por três empresas, elas podem bloquear coletivamente qualquer transação que T seja aprovada pelo governo”, disse ele.

O desenvolvedor CORE do Bitcoin Jeff Garzik argumentou o oposto, no entanto. “É trivial para um proprietário de hardware de mineração trocar de pools de mineração e isso ajuda a KEEP que pools de mineração individuais ganhem poder”, ele disse ao CoinDesk. “Além disso, o mercado de ASIC é muito descentralizado.”

Obtendo fundos no sistema

O maior desafio para a Invictus pode ser obter fundos para dentro e para fora do sistema. BitShares podem ser minerados, o que é ótimo para especuladores, mas os “poupadores” dos quais Larimer fala precisam obter seus fundos para dentro e para fora de outro lugar para comprar BitAssets.

Há quatro maneiras de fazer isso. A primeira envolve trocas físicas de BitAsset, no estilo Satoshi Square. A segunda envolve conectar-se a trocas convencionais de Bitcoin . "Isso poderia ser usado com trocas e deixá-las se conectar e LINK por meio do nosso ecossistema", diz Hoskinson, apontando os problemas da Mt Gox em levar dólares americanos aos clientes. Se a troca suportasse o protocolo Invictus, esse problema desapareceria, ele explica. "Você poderia nos usar para mover USD para outra troca e depois sacar."

O outro sistema envolve transações de custódia. Uma pessoa poderia comprar um BitAsset de outra transferindo dinheiro para ela usando um sistema convencional. Um agente de custódia garantiria que o dinheiro chegasse, liberando o BitAsset depois.

Os agentes de custódia são anônimos. O agente cobra uma taxa para cada transação que faz referência ao seu serviço. Qualquer uma das partes em uma transação pode postar outra transação congelando os fundos até que o agente de custódia tome uma decisão. A ideia é que não há motivo de lucro para enganar o sistema, porque nenhuma das partes pode conspirar com um agente de custódia anônimo.

A ponte final envolve fazer com que o software Hydra converse com um cliente Bitcoin como o Bitcoin QT. O Bitcoin provavelmente será o gateway primário para a exchange BitShares inicialmente, diz Larimer.

Gerenciamento de ID e comunicação segura

O software Hydra também forneceria as outras duas funções mencionadas originalmente: gerenciamento de ID , por meio de um sistema de nomenclatura, e comunicação segura.

O sistema de nomenclatura será similar à alternativa DNS usada pela Namecoin. Assim como os usuários da Namecoin podem reivindicar endereços . BIT , o sistema de nomenclatura BitName permitirá que as pessoas reivindiquem identidades (embora T precisem comprá-las usando BitShares - elas serão gratuitas). A cadeia de blocos permitirá 1 bilhão de IDs desde o início, mas será expansível, diz Hoskinson.

Haverá duas classes de nomes: nomes de usuários individuais (usando o sistema BitName BitID), que são triviais de criar, e nomes comerciais (usando o sistema BitName BitDNS). Os últimos devem ser criados e então leiloados para o maior lance, dando às empresas uma chance de reivindicar seus próprios nomes comerciais.

O sistema de identidade também formará a base para a rede de comunicação criptografada BitCom, que será acessível de dentro do software Hydra. No BitCom, o chat e as mensagens assíncronas exigirão uma prova de trabalho para enviar, o que desencorajará os spammers. As chaves de criptografia T serão armazenadas centralmente.

A função de comunicação refletirá a função existenteMensagem de bits sistema de algumas maneiras, diz Hoskinson, no sentido de que será baseado em transmissão. Mensagens enviadas para uma única pessoa são recebidas por todos os nós, e todos tentam decifrá-las, mas apenas o destinatário consegue. Isso mascara sua identidade, junto com o conteúdo da mensagem. Dessa forma, a NSA T pode bater à sua porta pedindo para você decifrar uma mensagem porque descobriu que você estava enviando a mensagem para uma pessoa em particular ao ler seus metadados.

O que diferencia o BitCom do BitMessage é que ele usará o endereço exclusivo e legível gerado usando o BitName ao enviar.

“Então, diferente do Bitmessage, onde você tem que lembrar de algum endereço medonho, você pode simplesmente enviá-lo para 'dannybradbury', e a chave pública correspondente estará na cadeia de blocos, assim como o Bitcoin”, ele explicou. (Se você estiver usando para comunicação anônima segura, no entanto, seria aconselhável reivindicar um apelido aleatório em vez de usar o seu próprio).

A equipe trabalhará para construir gateways para sistemas de comunicação regulares inseguros, para facilitar a migração. Aqueles que enviam do Gmail para o Yahoo Mail T estarão mais seguros colocando esse sistema no meio, mas esse T é o ponto. O Invictus está jogando um jogo longo. "Nossa conjectura é que se o tornarmos tão fácil de usar quanto o correio tradicional e agruparmos VoIP e chat, então as pessoas o iniciarão no Gmail, Outlook.com e serviços de e-mail tradicionais", diz Hoskinson.

Isso sem dúvida agradará os donos de sites como o Groklaw, o blog de direito de longa data, famoso por suas discussões jurídicas perspicazes e controversas, que está fechando. A proprietária Pamela Jones argumenta que não há como executar o Groklaw sem e-mail seguro.

“Eles nos dizem que se você enviar ou receber um e-mail de fora dos EUA, ele será lido. Se for criptografado, eles o KEEP por cinco anos, presumivelmente na esperança de que a tecnologia avance para ser capaz de decifrá-lo contra sua vontade e sem seu conhecimento. Groklaw tem leitores em todo o mundo”, ela disseem um post final.

Um passo de cada vez

A Invictus está longe de assumir o e-mail ainda, ou o gerenciamento de ID ou os Mercados de derivativos, nesse caso. Ela tem grandes ambições e muito a provar. Começará com uma revelação oficial no Conferência C3 em Atlanta no início de outubro. Ele entrará em beta no mês seguinte, quando a mineração começará (T será pré-minado). Ele começará a oferecer recompensas de Bitcoin , potencialmente em centenas de bitcoins, por melhorias em segurança e eficiência.

Uma das razões pelas quais ele pode oferecer recompensas é porque tem o apoio do BitFund, o que também permitirá que ele contrate bons testadores de penetração para testar a segurança do software. Outra é porque a coisa toda é de código aberto. Esse é um problema que tem perseguido o fundador da Ripple, OpenCoin, que continua prometendo abrir sua base de código.

O elemento de código aberto permitirá que desenvolvedores terceirizados criem seus próprios módulos sobre o sistema e cobrem por eles, se desejarem.

"Se eles cobrarem, então eles estão cobrando em BitShares, e nós ganhamos uma porcentagem", diz Hoskinson, que acrescenta que a Invictus, uma empresa privada com fins lucrativos, também estará minerando BitShares desde o ONE dia. Quando lançar clientes móveis, também cobrará taxas de transação para eles, aumentando suas receitas, embora T esteja cobrando por transações feitas a partir da Hydra.

Então, há muito o que observar. Todos os olhos estarão em Atlanta no outono. Enquanto isso, confira o white paperaqui.