Quel round di finanziamento da 5,6 milioni di dollari di AlphaPoint? È un cerotto

CORREZIONE (8 marzo, 21:45 UTC): una versione precedente di questo articolo descriveva male la forma di finanziamento ponte ottenuta da AlphaPoint. Si tratta di un semplice accordo per un capitale futuro (SAFE), non di un prestito, ha affermato il suo CEO.

Il recenteIniezione di capitale di 5,6 milioni di dollari in AlphaPoint, con sede a New York, era una forma di finanziamento ponte, ha confermato la società a CoinDesk. Ma AlphaPoint non ha voluto dire chi ha fornito il finanziamento o i suoi termini. Il finanziamento ponte è spesso utilizzato per coprire carenze finanziarie.

Mentre il finanziamento ponte spesso si presenta sotto forma di prestito a breve termine, in questo caso si è trattato di un semplice accordo per un capitale futuro (SAFE), convertibile in azioni quando la società effettua il suo round di Serie B, ha affermato l'amministratore delegato Igor Telyatnikov.

Introdotti solo sette anni fa dall'acceleratore tecnologico Y Combinator, i SAFE erano inizialmente pensati per le startup in fase iniziale, sebbene siano sempre più utilizzati da alcune aziende al posto del debito convertibile; i SAFE sono piuttosto simili ai warrant. Tuttavia, per molte aziende che utilizzano i SAFE, ciò può significare che i precedenti investitori troveranno comunque le loro azioni diluite.

"Possiamo dire che è stato guidato da un nuovo investitore, di cui non possiamo rivelare la presenza di investitori esistenti, tra cui Galaxy", ha detto a CoinDesk Patrick Shields, responsabile del marketing di AlphaPoint.

AlphaPoint, che fornisce software per il trading di asset digitali per gli scambi Criptovaluta in vari Mercati locali, ha sollevato un round di venture capital da 15 milioni di dollari a giugno 2018guidato da Galaxy Digital. Metà di tale importo è stato successivamente trasferito a "un fondo gestito da Galaxy" durante l'ultimo trimestre del 2018. Galaxy ha effettuato una svalutazione di 3,1 milioni di $ che è rimasta nel bilancio nel terzo trimestre del 2019, affermando che "era dovuta principalmente alle prestazioni dell'azienda inferiori alle previsioni".

Durante l'annuncio del round Galaxy del 2018, i dirigenti hanno decantato le capacità di emissione di asset basate su blockchain dell'azienda. Greg Wasserman di Galaxy, che all'epoca era entrato a far parte del consiglio di AlphaPoint, ha osservato che "l'opportunità di mercato per la digitalizzazione di asset illiquidi è enorme".

Diverse persone che hanno parlato con CoinDesk riguardo a questo aspetto dell'attività di AlphaPoint hanno indicato questi sforzi di emissione basati su blockchain, come un progetto di tokenizzazione immobiliare,non hanno avuto successo.

Il CORE business di AlphaPoint dipende dal volume di trading Criptovaluta , poiché il suo modello di fatturato si basa sull'addebito ai clienti, per lo più piccoli exchange, di licenze mensili più una riduzione delle commissioni di trading. Il volume su exchange affermati come Bitstamp è sceso alla chiusura del 2019 e, pur riprendendosi, non ha visto gli stessi livelli dall'estate scorsa.

Inoltre, diversi dei principali clienti di AlphaPoint hanno cessato l'attività. Ad esempio, Einstein Exchange, con sede in Canada, che era in primo piano sulla homepage di AlphaPointnel 2018,crollato in ottobre, con un debito di 12,4 milioni di dollari verso i titolari dei suoi conti. Un altro cliente AlphaPoint, London Block Exchange,è stata liquidata a gennaio.

Nel frattempo, nuove fonti di trading, come piattaforme di derivati, sportelli over-the-counter (OTC), borse valori e borse decentralizzate (DEX), stanno affollando il mercato CORE di AlphaPoint.

L'ultimo round di finanziamento tramite debito arriva dopo l'annuncio di Binance della sua soluzione per potenziali imprenditori di exchange Criptovaluta . Chiamata Binance Cloud, consente agli operatori locali di utilizzare il software dell’aziendae accedere alla sua liquidità.

Il CEO di AlphaPoint, Igor Telyatnikov, che ha assunto il ruolo di vertice la scorsa estate dopo una ristrutturazione aziendale, afferma che i suoi principali rivali T sono soluzioni software confezionate come Binance Cloud, ma exchange che creano software da zero. "Il più grande concorrente è in genere quello degli exchange "build-your-own" rispetto all'acquisto", ha affermato Telyatnikov.

Mentre tutti gli exchange Criptovaluta continuano una ricerca incessante per aggiungere funzionalità e funzioni per attrarre i trader, AlphaPoint sta spingendo la sua piattaforma in aree in cui i suoi clienti hanno bisogno per rimanere competitivi. "Il motore di corrispondenza CORE , la gestione degli ordini e i gateway degli ordini sono tutti ONE sistema che ha configurazioni diverse a seconda di come i clienti desiderano distribuirlo e utilizzarlo", ha osservato.

Ciò consente ai clienti AlphaPoint di gestire non solo un portafoglio ordini di borsa, ma anche un servizio di intermediazione o OTC in cui il cliente facilita tutti gli ordini per i suoi utenti. AlphaPoint ha affermato di servire oltre ONE milione di utenti finali e di consentire 100 milioni di transazioni annuali per i suoi clienti.

Telyatnikov ha anche detto a CoinDesk che AlphaPoint sta pianificando future capacità di connettersi ai DEX e migliorare la flessibilità complessiva all'interno della sua piattaforma software. Ha detto che molti clienti hanno team di sviluppo che codificano le funzionalità per adattare il software di AlphaPoint a usi specifici.

"Il nostro obiettivo CORE è sviluppare e implementare soluzioni di liquidità, leva finanziaria e prestito", ha affermato Telyatnikov. È un cambiamento rispetto a 18 mesi fa, quando il movimento per tokenizzare tutto per l'azienda sembrava aver vacillato.

Oltre al finanziamento, Alphapoint ha anche aggiunto un po' di supervisione: un nuovo membro del consiglio e un nuovo consulente. Tim Scheve, presidente e CEO che fa parte del consiglio dei governatori della FINRA (Financial Industry Regulatory Authority), è entrato a far parte del consiglio. Jan Mayle, CEO e fondatore della società di consulenza The Mayle Group, è ora un consulente.