Por que o Momentum Trading funciona em Cripto

Os Mercados de Criptomoeda surgiram como um mercado financeiro global altamente dinâmico, oferecendo oportunidades inigualáveis ​​tanto para traders ativos quanto para investidores. Com a introdução do nosso conjunto de sinais CoinDesk Trend Indicator, esperamos auxiliar os investidores de Cripto a identificar novas oportunidades e gerenciar riscos nessa classe de ativos emergente e volátil.

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(Fonte: Cotações CoinDesk Pesquisar)

Nesta postagem, vamos nos aprofundar nas razões pelas quais as tendências de preços existem e tendem a persistir nos Mercados de ativos digitais.

Por que o Momentum Trading funciona bem nos Mercados de Criptomoeda ?

Embora seja difícil determinar a razão exata pela qual um preço de mercado específico pode apresentar mudanças de preço persistentes e fenômenos de tendência, há alguns que vêm à mente ao considerar o mercado de Criptomoeda :

• Atenção limitada dos investidores

Uma das principais razões pelas quais o momentum trading prospera nos Mercados de Criptomoeda é a disponibilidade constante de oportunidades de trading. Ao contrário dos Mercados de ações tradicionais que têm horários de trading definidos, os Mercados de Criptomoeda estão abertos 24 horas por dia, 7 dias por semana, 365 dias por ano. Este ambiente de trading contínuo significa que os investidores podem perder desenvolvimentos importantes, e seus portfólios e atividades de trading podem ficar para trás em relação às manchetes de notícias do mercado ou mudanças de preço.

Além das limitações Human de negociar em um mercado que nunca fecha, muitos participantes dentro dos Mercados de Cripto são investidores de varejo não profissionais, que têm muitas outras responsabilidades diárias além dos Mercados de Cripto e do fluxo de notícias. O efeito líquido dessas restrições na atenção ao mercado cria oportunidades para que os traders de momentum baseados em regras capitalizem as reações tardias dos participantes do mercado.

• Negociação de Feedback Mecânico

Negociações alavancadas e ordens stop-loss frequentemente levam a negociações de feedback mecânico em Mercados de Criptomoeda . Quando os preços se movem em uma direção sustentada, ordens stop-loss podem ser acionadas e traders alavancados podem ser forçados a sair de suas posições perdedoras, o que aumenta as compras ou vendas marginais na direção do movimento do preço. Esse fenômeno técnico pode dar suporte e reforçar o comportamento de tendência, tornando as estratégias de negociação de momentum particularmente eficazes.

• Efeitos de rede

Criptomoedas, especialmente Bitcoin, ether e tokens nativos de blockchain, são suportadas e impulsionadas por efeitos de rede – o que quer dizer que o valor e a utilidade desses ativos de token aumentam à medida que mais usuários e desenvolvedores se juntam ao ecossistema. Esse crescimento composto promove inerentemente o momentum. À medida que o efeito de rede se fortalece, mais investidores são atraídos, e os preços tendem a Siga uma trajetória ascendente contínua.

• Atraso na atualização de visualizações

O comportamento do investidor é frequentemente caracterizado por um atraso na atualização de visões e uma inclinação para se ater a crenças anteriores fortemente mantidas. E para o bem ou para o mal, a classe de ativos de Criptomoeda é significativamente mais polarizadora do que os Mercados existentes e mais estabelecidos. Esse viés psicológico pode levar os investidores a manter visões de mercado desatualizadas, apesar dos desenvolvimentos contraditórios de preços de mercado.

Por exemplo, o Trader A pode teimosamente manter a crença de que o mercado ainda está em um ciclo de alta enquanto as tendências de preço caem. Por outro lado, o Trader B pode insistir que está no meio de um inverno Cripto , mesmo com o Rally do ether e do Bitcoin . Isso parece com a experiência de alguém entre 2022 e 2023?

Pelos motivos listados acima, devemos esperar que as tendências de preços persistam nos Mercados de ativos digitais, tornando os indicadores de momentum uma ferramenta estratégica útil para qualquer gestor de Cripto .

Para os sinais mais atuais, oIndicador de tendência do Bitcoin e Indicador de tendência Etherpublicar todos os dias às 16h (horário do leste dos EUA).

Takeaways

Do editor-chefe adjunto da CoinDesk Nick Padeiro, aqui estão algumas notícias que vale a pena ler:

• O Bitcoin FAZ 15 ANOS:Satoshi Nakamoto (quem quer que seja) lançou o white paper do Bitcoin em 31 de outubro de 2008. Isso significa que esse pequeno experimento de Cripto acaba de comemorar um belo aniversário de número redondo: 15 anos. Para comemorar o marco, decidiescrever sobre algo que acho irônico: o Bitcoin estreou em um mundo financeiro que estava queimando (lembra da crise financeira?!) e a ideia foi rapidamente adotada por pessoas que queriam se livrar das formas convencionais de fazer coisas financeiras, minando assim as empresas convencionais que faziam essas coisas. Hoje, porém, a história do Bitcoin e da Cripto de forma mais ampla é cada vez mais dominada por empresas financeiras convencionais. A BlackRock e seus pares parecem ter uma bom tiro em ganhar aprovações para Bitcoin (BTC) ETFs, que podem atrair uma enxurrada de dinheiro novo para investimento. O Optimism em torno disso alimentou a recente Rally do preço do BTC. Isso é uma tomada total de Cripto pelas Finanças tradicionais? Claro que não. Mas as empresas que os blockchains peer-to-peer deveriam minar agora são ascendentes em Cripto? Com ​​certeza são. O que isso significa? Você me diz!
• JULGAMENTO SBF: Este boletim informativo é voltado para profissionais do setor financeiro, então, neste ponto, Sam Bankman-Fried está praticamente no espelho retrovisor no que diz respeito aos profissionais. Ele T pode lobby para regulamentações de Cripto em Washington, por exemplo, e os futuros perpétuos da FTX T se revelaram tão perpétuo. No entanto, seu julgamento criminal proporcionou uma boa leitura. (KEEP com nosso excelente Boletim informativo do julgamento SBF!) Uma coisa ficou clara: a blitz da mídia que ele fez depois que a FTX explodiu foi uma má ideia. Isso era óbvio, realmente, na época, mas agora vemos exatamente o porquê. Enquanto SBF estava no banco das testemunhas na segunda-feira, um promotor continuou usando suas palavras de um ano atrás contra ele. Tivemos uma pista dessa possibilidade em novembro passado, quando o jornalista Andrew Ross Sorkin publicamenteperguntado se seus advogados estivessem "sugerindo que seria uma boa ideia Para Você falar". A SBF respondeu: "Não, eles não estão nem um pouco".
• CME X BINANCE:Aqui está uma tendência que se encaixa no primeiro ponto acima: a CME, a gigante bolsa de valores sediada em Chicago com raízes no século XIX, éperto de ultrapassar a Binance, a gigante exchange de Cripto com raízes nos anos 2000, em termos do valor nocional das posições de derivativos de Bitcoin . O CME é um dos principais Mercados em todas as Finanças tradicionais, então isso se encaixa na ideia de que Cripto e TradFi estão convergindo.