La Metropolitan Bank gère des millions de dollars pour ses clients Crypto (et en veut plus)

Pour la plupart des banques américaines, les entreprises de Cryptomonnaie sont des parias. Pour la Metropolitan Commercial Bank, ce sont des « pionnières ».

C'est du moins ainsi que les décrit Nick Rosenberg, directeur Technologies de l'institution financière new-yorkaise.

« Nous sommes très intéressés par le développement de ce secteur », a déclaré Rosenberg à CoinDesk à propos de la clientèle Crypto de la banque. « Nous avons constaté que c'est un secteur sérieux. Des personnes très intelligentes y participent. Des idées très intéressantes émergent et pourraient véritablement changer la façon dont les gens font des affaires. »

Alors que la plupart des banques s'accrochent à l'adage « blockchain, pas Bitcoin», Metropolitan se démarque simplement en étant ONEune des rares à courtiser avec enthousiasme les entreprises de dépôt de Crypto monnaies.

Parmi ces clients figurent quelques plateformes d'échange, ainsi que des fonds spéculatifs et d'autres investisseurs en Crypto qui utilisent Metropolitan, car il est plus facile de transférer rapidement leur argent vers ces plateformes. (Précisons que la banque ne gère que les devises fiduciaires pour ses clients et ne touche pas aux Crypto elles-mêmes.)

Jusqu'à présent, ce créneau s'est avéré lucratif pour Metropolitan. Au premier trimestre, les frais de gestion de trésorerie et de conversion de devises des clients Cryptomonnaie ont totalisé 3,4 millions de dollars, a annoncé la banque dans un communiqué. présentation aux investisseurs. Cela a contribué à une augmentation de plus de 300 pour cent par rapport à l'année précédente du revenu total hors intérêts de Metropolitan, à 5,4 millions de dollars, selon unDépôt auprès de la Securities and Exchange Commission.

Si cela ne vous semble T beaucoup, KEEP que Metropolitan est une banque communautaire. Avec seulement 1,9 milliard de dollars d'actifs, elle représente moins d' un millième de la taille de JPMorgan Chase.

De plus, ce taux de croissance à trois chiffres est astronomique pour le secteur bancaire américain, où les revenus hors intérêts de toutes les institutions ont augmenté d'un maigre 7,9 % au cours de la même période, selon les données duSociété fédérale d'assurance-dépôts.

Pourtant, malgré la demande lucrative des sociétés de Crypto pour que les banques fournissent des liquidités fiduciaires et d'autres services traditionnels, les banques favorables au bitcoin comme Metropolitan sont toujours aussi RARE qu'elles l'étaient il y a trois ans.

« C'est extrêmement difficile », a déclaré JOE Ciccolo, président du prestataire de services de conformité BitAML Inc. Faisant référence à un autre secteur que les banques ont notoirement boudé, il a ajouté :

« L’industrie du cannabis légalisé a la vie beaucoup plus facile que nos clients de Cryptomonnaie . »

« Relation de haute qualité »

ONEune des raisons pour lesquelles la Metropolitan Bank fait exception à la règle en matière d'adoption du secteur des Crypto est que la plupart des banques ne peuvent T en supporter les risques. Le principal d'entre eux est le risque réglementaire.

Les réglementations anti-blanchiment d’argent exigent que les banques identifient leurs clients et mêmeles clients de leurs clients, et suivre les FLOW financiers. Les blockchains publiques peuvent aider les banques et les forces de l'ordre. suivre le mouvement de l'argent, la nature pseudonyme des adresses Crypto rend difficile leur détermination qui envoie et reçoit en fin de comptefonds.

L’association historique du Bitcoin avec les Marchés clandestins de la drogue n’aide certainement T .

« Il est très difficile pour une banque de maintenir une position favorable au Bitcoin », a déclaré Ciccolo, citant le taux de rotation élevé des responsables de la conformité. « L'arrivée d'un nouveau responsable dans une institution financière pourrait lui permettre d'adopter une position différente vis-à-vis des clients à haut risque, comme les entreprises de Crypto . »

Aussi optimistes soient-ils, les banquiers de Metropolitan reconnaissent les risques liés à la collaboration avec des clients Crypto . « C'est une relation de confiance », a déclaré Rosenberg, ce qui signifie ONE exige une diligence accrue.

En ce qui concerne la gestion des risques, Rosenberg a déclaré qu'il existe deux clés cruciales pour servir les clients de Crypto .

La première consiste à être extrêmement sélectif dans l'acquisition de clients, en ne travaillant qu'avec des entreprises qui accordent autant d'importance à la conformité qu'à la banque. La seconde consiste à maintenir un dialogue ouvert avec les régulateurs.

« Les forces de l'ordre, en général, comprennent que les Cryptomonnaie ne se limitent pas aux paiements illicites, qu'elles ont une valeur et une finalité légitime », a déclaré Rosenberg. « Il s'agit simplement de prendre le temps de les expliquer, de comprendre leurs préoccupations, de les rassurer sur le fait que nous les apaisons et que nous avons mis en place les contrôles appropriés. »

Autres risques

Outre la conformité, Metropolitan doit également se protéger de la volatilité à laquelle ses clients Cryptomonnaie sont confrontés au quotidien. Comme indiqué précédemment, la banque n'utilise que des monnaies fiduciaires comme le dollar, sans jamais toucher directement aux Cryptomonnaie .

Mais plus subtilement, elle a minimisé le risque pour son propre bilan en cas de baisse soudaine des soldes des déposants de Crypto . Pour illustrer ce qui pourrait être préoccupant, les comptes de règlement qu'elle gère pour les plateformes d'échange totalisaient 281,2 millions de dollars au 31 mars, soit 17,4 % du total des dépôts de la banque, selon le document déposé auprès de la SEC.

Une concentration aussi élevée pourrait normalement être inquiétante.

Cependant, Metropolitan n'utilise T ces comptes pour financer des actifs à long terme comme des prêts hypothécaires, mais uniquement des liquidités et des équivalents. Ainsi, même s'ils étaient épuisés d'un coup, il ne s'agirait pas d'une panique bancaire.

« Ils n'utilisent pas beaucoup de ces dépôts dans leurs opérations quotidiennes, simplement parce qu'ils savent qu'il y a une volatilité importante à ce niveau », a déclaré Collyn Gilbert, analyste et directeur général de la société de banque d'investissement Keefe, Bruyette & Woods.

Certes, Metropolitan détenait 100,8 millions de dollars supplémentaires sur des comptes d'entreprise pour des sociétés de Cryptomonnaie , ce qui représente 6,2 % du total des dépôts au 31 mars. Et ces comptes financent les actifs du bilan.

Mais les comptes d'entreprise, que les clients utilisent pour des activités commerciales normales comme la paie, sont moins volatils que les comptes de règlement, qui ne conservent l'argent que temporairement jusqu'à ce qu'une transaction soit terminée, a déclaré Gilbert.

Mais il existe un autre risque auquel Metropolitan a été confronté dans le domaine de la Crypto : ce que les Finance appellent le « risque de gros titre ».

En janvier, la banque a rappelé à ses clients sa Juridique de longue date, qui consiste à ne pas accepter les virements électroniques liés aux cryptomonnaies provenant d'entités situées hors des États-Unis. Des informations ont fuité dans la presse, qui a rapporté qu'il s'agissait d'une nouvelle Juridique motivée par une fraude. Metropolitan a dû émettre une déni publicde cette revendication visant à apaiser les réactions négatives.

Récolter des récompenses

En mettant de côté les revenus des commissions et le financement sans intérêt sur les dépôts, Metropolitan tire un avantage plus intangible des sociétés bancaires de Cryptomonnaie , un ONE qui compense sans doute tous les risques.

En effet, il est aux premières loges de la révolution et apprend comment les crypto-monnaies fonctionnent dans la nature.

« Je pense que Metropolitan a été intrigué par la structure, pas seulement Bitcoin, mais par la structure de ce marché monétaire en général », a déclaré Gilbert. « C'est la Technologies qui sous-tend ce système qui a vraiment intrigué l'équipe de direction. »

Ciccolo a convenu que servir ce secteur a donné à Metropolitan un avantage concurrentiel.

« Cela présente un double avantage pour les banques qui souhaitent se lancer », a-t-il déclaré. « Non seulement cela leur permet de bénéficier d'un nouveau portefeuille d'activités que leurs concurrents n'ont T , ce qui leur permet d'élargir leur clientèle et d'atteindre un public plus large, mais cela leur donne également un aperçu de certaines Technologies susceptibles d'influencer leur secteur Finance traditionnel. »

En effet, le directeur des nouveaux produits de la banque, Kyle Hingher, a déclaré que Metropolitan espère un jour être ONEune des principales banques au service de l'économie émergente des jetons, une fois que le paysage réglementaire opaque sera clarifié.

« Nous considérons ce marché comme une nouvelle classe d'actifs », a déclaré Hingher. « Nous aimerions en faire davantage pour cette nouvelle classe d'actifs. »

Pour l'instant, même les entreprises aux idéaux cypherpunk ont ​​intérêt à collaborer avec les banques traditionnelles pour accéder aux publics et aux services utilisant les monnaies fiduciaires. La liquidité confère à toute start-up Crypto une plus grande facilité d'utilisation.

« Si quelque chose veut vraiment réussir, il faudra un partenariat bancaire », a déclaré Hingher.

À l’avenir, le banquier métropolitain suit de près l’émergence des jetons de sécurité et des systèmes de règlement basés sur la blockchain.

« L'opportunité réside dans la fusion des technologies et de leur potentiel pour créer quelque chose de totalement nouveau, susceptible de bouleverser le monde et de tout changer. Ce potentiel, je pense, l'emporte sur tous les scénarios catastrophes », a déclaré Hingher à CoinDesk, concluant :

« Nous nous définissons comme la banque entrepreneuriale. Nous souhaitons collaborer avec ce nouveau marché plutôt que de nous heurter. »

Image via Metropolitan Commercial Bank